سأل صديق في الدائرة مؤخرًا: ** مساعدة الأقارب والأصدقاء على الاستثمار بالعملة الافتراضية ، هل جمع الأموال غير قانوني؟ **
قبل الإجابة على هذا السؤال ، نحتاج إلى فهم الأسئلة الثلاثة التالية:
(1) هل يمكن للأفراد الاستثمار في العملة الافتراضية؟
(2) هل يمكنني مساعدة الآخرين على الاستثمار في العملات الافتراضية؟
(3) ما هو جمع الأموال غير المشروع؟
** 0 **** 1 ** ** هل يمكن للأفراد الاستثمار في العملة الافتراضية؟ **
من "إشعار حول منع مخاطر Bitcoin" (المشار إليه فيما يلي باسم "المنشور 289") ، "إعلان حول منع مخاطر تمويل إصدار الرمز المميز" (المشار إليه فيما يلي باسم "الإعلان 9.4") إلى "حول المزيد من الوقاية والتعامل مع العملة الافتراضية ضجيج التداول "إشعار المخاطرة" (المشار إليه فيما يلي باسم "إشعار 9.15") ، يتمتع المستوى الإشرافي بموقف أكثر حذرًا تجاه الاستثمار الشخصي في العملة الافتراضية ، لكنه لم يحظره.
بأخذ إشعار 9.15 كمثال ، بالنسبة للمستثمرين ، ذكّرت السلطات التنظيمية فقط أن هناك مخاطر قانونية في الاستثمار في العملة الافتراضية والعواقب القانونية للانتهاكات: "أي شخص اعتباري أو مؤسسة غير مدمجة أو شخص طبيعي يستثمر في العملة الافتراضية والمشتقات ذات الصلة ينتهك النظام العام والأعراف الجيدة إذا كان القانون المدني ذي الصلة باطلاً ، فإن الخسائر الناتجة تتحملها بنفسها ؛ إذا كان يشتبه في تعطيل النظام المالي وتعريض الأمن المالي للخطر ، يجب على الإدارات ذات الصلة التحقيق في الأمر والتعامل معه وفقًا للقانون .
وهذا يعني أنه طالما أن المستثمرين لا ينتهكون النظام العام والعادات الجيدة ، أو يعطلون النظام المالي ، أو يعرضون الأمن المالي للخطر ، فيمكنهم الاستثمار في العملة الافتراضية في ظل الإطار القانوني والتنظيمي الحالي.
** 0 **** 2 ** ** هل يمكنك مساعدة الآخرين على الاستثمار في العملة الافتراضية؟ **
إن تكليف الآخرين بالاستثمار وقبول الأنشطة الاستثمارية الموكلة للآخرين هو سلوك شائع جدًا للإدارة المالية في الوقت الحاضر. ومن الناحية العملية ، فإن عقود الإدارة المالية الموكلة بين الأشخاص الطبيعيين الذين يستثمرون في الأسهم والعقود الآجلة والأوراق المالية الأخرى نيابة عن الآخرين ، طالما لا يوجد يعتبر الالتزام بضمان رأس المال والدخل ، بشكل عام ، فعالاً. هل يمكن تطبيق هذه الممارسة القضائية على الاستثمار في العملة الافتراضية؟
تنص المادة 84 من محضر مؤتمر عمل المحاكمات المالية للمحكمة الوطنية (مسودة للتعليق) الصادر عن المحكمة العليا في عام 2023 بوضوح على معالجة النزاعات حول الاستثمار المؤتمن في العملة الافتراضية: "يتفق الطرفان في العقد على أن العميل يجب أن يستخدم خاص به إذا تم تسجيل الحساب على منصة تداول العملات الافتراضية بالاسم وعهد إلى الوصي بالمشاركة في أنشطة الاستثمار ؛ أو قام الوصي بتسليم الأموال مباشرة إلى الوصي ، وكان الوصي يشارك في إدارة الاستثمار باسمه أو يقترض بالفعل أسماء الآخرين يمكن تحديدها: قام الطرفان بتأسيس عقد استثمار مؤتمن عليه. إذا تم توقيع العقد بعد إصدار "إعلان منع مخاطر تمويل إصدار الرمز المميز" (4 سبتمبر 2017) ، يجب على محكمة الشعب أن تحدد أن العقد المؤتمن عليه باطل لأن شؤون الوكالة غير قانونية. وإذا تم تكبد الخسارة ، فيمكن اعتبار سبب المسألة الموكلة هو الاعتبار الرئيسي في تحديد درجة الخطأ ، ويتقاسم الطرفان ذلك ".
ببساطة ، قبل إعلان 9.4 في عام 2017 ، يمكن اعتبار تكليف الآخرين بالاستثمار في العملة الافتراضية بمثابة عقد استثمار مؤتمن ؛ بعد إعلان 9.4 ، لا يُعترف قانونًا بتكليف الآخرين بالاستثمار في العملة الافتراضية على هذا النحو. لذلك ، بعد إعلان 9.4 ، فإن مساعدة الآخرين على الاستثمار في العملة الافتراضية تنطوي على مخاطر قانونية معينة ، لكن القانون لا يحظر صراحة تفويض وتكليف استثمار العملة الافتراضية.
هل يعتبر ذلك جمع تبرعات غير قانوني؟
** 0 **** 3 ** ** ما هو جمع التبرعات غير المشروع؟ **
وفقًا للمادة 2 من "لوائح منع جمع الأموال غير المشروع والتعامل معها" ، يجب استيفاء الشروط الثلاثة التالية في نفس الوقت لتشكيل جمع أموال غير قانوني:
(1) استيعاب الأموال دون إذن من إدارة الإدارة المالية بمجلس الدولة أو انتهاك اللوائح الوطنية للإدارة المالية ؛
(2) الوعد بسداد أصل الدين والفائدة أو إعطاء عائد على الاستثمار ؛
(3) امتصاص الأموال من أشياء غير محددة.
في مجال الجرائم الجنائية ، يتجلى جمع الأموال بشكل غير قانوني في جرائم مثل الاستيعاب غير القانوني للودائع العامة والاحتيال في جمع الأموال. 2 - وفقًا لأحكام المادتين 2 و 7 ، يجب استيفاء الشروط التالية في نفس الوقت لتشكيل استيعاب غير قانوني للودائع العامة والاحتيال في جمع الأموال:
"(1) استيعاب الأموال دون إذن قانوني من الإدارات ذات الصلة أو في شكل عمليات تجارية قانونية ؛
(2) الإعلان للجمهور من خلال الإنترنت ، ووسائل الإعلام ، واجتماعات الترويج ، والمنشورات ، ومعلومات الهاتف المحمول ، وما إلى ذلك ؛
(3) الالتزام بسداد أصل الدين والفائدة أو دفع عوائد بالعملة والأشياء المادية وحقوق الملكية وما إلى ذلك خلال فترة زمنية معينة ؛
(4) استيعاب الأموال من الجمهور ، أي الأشياء الاجتماعية غير المحددة.
إن استيعاب الأموال لأشياء معينة داخل الأقارب أو الأصدقاء أو الوحدات دون الإعلان عنها للجمهور ليس امتصاصًا مقنعًا أو غير قانوني للودائع العامة. "
من خلال اللائحتين المذكورتين أعلاه ، نعلم أن أحد العناصر الأساسية لجمع الأموال بشكل غير قانوني هو "استيعاب الأموال من أشياء غير محددة" ، وحتى في "التفسير" ينص على وجه التحديد على أن استيعاب الأموال من الأقارب والأصدقاء ليس استيعابًا غير قانوني . لذلك ، فإن جذب الأموال للاستثمار بين الأقارب والأصدقاء لا يعتبر بشكل عام جمع أموال غير قانوني.
** 0 **** 4 ** ** خاتمة **
باختصار: ** لا تنشر الدعاية للجمهور ، وتمتص فقط الأموال من أشياء معينة (مثل الأقارب والأصدقاء والزملاء وما إلى ذلك) ، وهو ما لا يكفي بشكل عام لجمع الأموال بشكل غير قانوني. ** في مجال العملة الافتراضية ، على المستوى القانوني الحالي في بلدي ، لا يتم تشجيع الاستثمار الشخصي في العملة الافتراضية ولكن لا يتم حظره. على الرغم من أن الأشخاص الطبيعيين يساعدون الأقارب والأصدقاء على الاستثمار في العملة الافتراضية ، على الرغم من أنها لا تشكل جمع أموال غير قانوني ، لا تنتمي إلى الإدارة المالية الموكلة. تنعكس المخاطر بشكل رئيسي في حقيقة أنه لا توجد قواعد قانونية واضحة للحكم بعد حدوث النزاع.
شاهد النسخة الأصلية
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
هل من غير القانوني جمع الأموال للأقارب والأصدقاء للاستثمار في العملة الافتراضية؟
سأل صديق في الدائرة مؤخرًا: ** مساعدة الأقارب والأصدقاء على الاستثمار بالعملة الافتراضية ، هل جمع الأموال غير قانوني؟ **
قبل الإجابة على هذا السؤال ، نحتاج إلى فهم الأسئلة الثلاثة التالية:
(1) هل يمكن للأفراد الاستثمار في العملة الافتراضية؟
(2) هل يمكنني مساعدة الآخرين على الاستثمار في العملات الافتراضية؟
(3) ما هو جمع الأموال غير المشروع؟
** 0 **** 1 ** ** هل يمكن للأفراد الاستثمار في العملة الافتراضية؟ **
من "إشعار حول منع مخاطر Bitcoin" (المشار إليه فيما يلي باسم "المنشور 289") ، "إعلان حول منع مخاطر تمويل إصدار الرمز المميز" (المشار إليه فيما يلي باسم "الإعلان 9.4") إلى "حول المزيد من الوقاية والتعامل مع العملة الافتراضية ضجيج التداول "إشعار المخاطرة" (المشار إليه فيما يلي باسم "إشعار 9.15") ، يتمتع المستوى الإشرافي بموقف أكثر حذرًا تجاه الاستثمار الشخصي في العملة الافتراضية ، لكنه لم يحظره.
بأخذ إشعار 9.15 كمثال ، بالنسبة للمستثمرين ، ذكّرت السلطات التنظيمية فقط أن هناك مخاطر قانونية في الاستثمار في العملة الافتراضية والعواقب القانونية للانتهاكات: "أي شخص اعتباري أو مؤسسة غير مدمجة أو شخص طبيعي يستثمر في العملة الافتراضية والمشتقات ذات الصلة ينتهك النظام العام والأعراف الجيدة إذا كان القانون المدني ذي الصلة باطلاً ، فإن الخسائر الناتجة تتحملها بنفسها ؛ إذا كان يشتبه في تعطيل النظام المالي وتعريض الأمن المالي للخطر ، يجب على الإدارات ذات الصلة التحقيق في الأمر والتعامل معه وفقًا للقانون .
وهذا يعني أنه طالما أن المستثمرين لا ينتهكون النظام العام والعادات الجيدة ، أو يعطلون النظام المالي ، أو يعرضون الأمن المالي للخطر ، فيمكنهم الاستثمار في العملة الافتراضية في ظل الإطار القانوني والتنظيمي الحالي.
** 0 **** 2 ** ** هل يمكنك مساعدة الآخرين على الاستثمار في العملة الافتراضية؟ **
إن تكليف الآخرين بالاستثمار وقبول الأنشطة الاستثمارية الموكلة للآخرين هو سلوك شائع جدًا للإدارة المالية في الوقت الحاضر. ومن الناحية العملية ، فإن عقود الإدارة المالية الموكلة بين الأشخاص الطبيعيين الذين يستثمرون في الأسهم والعقود الآجلة والأوراق المالية الأخرى نيابة عن الآخرين ، طالما لا يوجد يعتبر الالتزام بضمان رأس المال والدخل ، بشكل عام ، فعالاً. هل يمكن تطبيق هذه الممارسة القضائية على الاستثمار في العملة الافتراضية؟
تنص المادة 84 من محضر مؤتمر عمل المحاكمات المالية للمحكمة الوطنية (مسودة للتعليق) الصادر عن المحكمة العليا في عام 2023 بوضوح على معالجة النزاعات حول الاستثمار المؤتمن في العملة الافتراضية: "يتفق الطرفان في العقد على أن العميل يجب أن يستخدم خاص به إذا تم تسجيل الحساب على منصة تداول العملات الافتراضية بالاسم وعهد إلى الوصي بالمشاركة في أنشطة الاستثمار ؛ أو قام الوصي بتسليم الأموال مباشرة إلى الوصي ، وكان الوصي يشارك في إدارة الاستثمار باسمه أو يقترض بالفعل أسماء الآخرين يمكن تحديدها: قام الطرفان بتأسيس عقد استثمار مؤتمن عليه. إذا تم توقيع العقد بعد إصدار "إعلان منع مخاطر تمويل إصدار الرمز المميز" (4 سبتمبر 2017) ، يجب على محكمة الشعب أن تحدد أن العقد المؤتمن عليه باطل لأن شؤون الوكالة غير قانونية. وإذا تم تكبد الخسارة ، فيمكن اعتبار سبب المسألة الموكلة هو الاعتبار الرئيسي في تحديد درجة الخطأ ، ويتقاسم الطرفان ذلك ".
ببساطة ، قبل إعلان 9.4 في عام 2017 ، يمكن اعتبار تكليف الآخرين بالاستثمار في العملة الافتراضية بمثابة عقد استثمار مؤتمن ؛ بعد إعلان 9.4 ، لا يُعترف قانونًا بتكليف الآخرين بالاستثمار في العملة الافتراضية على هذا النحو. لذلك ، بعد إعلان 9.4 ، فإن مساعدة الآخرين على الاستثمار في العملة الافتراضية تنطوي على مخاطر قانونية معينة ، لكن القانون لا يحظر صراحة تفويض وتكليف استثمار العملة الافتراضية.
هل يعتبر ذلك جمع تبرعات غير قانوني؟
** 0 **** 3 ** ** ما هو جمع التبرعات غير المشروع؟ **
وفقًا للمادة 2 من "لوائح منع جمع الأموال غير المشروع والتعامل معها" ، يجب استيفاء الشروط الثلاثة التالية في نفس الوقت لتشكيل جمع أموال غير قانوني:
(1) استيعاب الأموال دون إذن من إدارة الإدارة المالية بمجلس الدولة أو انتهاك اللوائح الوطنية للإدارة المالية ؛
(2) الوعد بسداد أصل الدين والفائدة أو إعطاء عائد على الاستثمار ؛
(3) امتصاص الأموال من أشياء غير محددة.
في مجال الجرائم الجنائية ، يتجلى جمع الأموال بشكل غير قانوني في جرائم مثل الاستيعاب غير القانوني للودائع العامة والاحتيال في جمع الأموال. 2 - وفقًا لأحكام المادتين 2 و 7 ، يجب استيفاء الشروط التالية في نفس الوقت لتشكيل استيعاب غير قانوني للودائع العامة والاحتيال في جمع الأموال:
"(1) استيعاب الأموال دون إذن قانوني من الإدارات ذات الصلة أو في شكل عمليات تجارية قانونية ؛
(2) الإعلان للجمهور من خلال الإنترنت ، ووسائل الإعلام ، واجتماعات الترويج ، والمنشورات ، ومعلومات الهاتف المحمول ، وما إلى ذلك ؛
(3) الالتزام بسداد أصل الدين والفائدة أو دفع عوائد بالعملة والأشياء المادية وحقوق الملكية وما إلى ذلك خلال فترة زمنية معينة ؛
(4) استيعاب الأموال من الجمهور ، أي الأشياء الاجتماعية غير المحددة.
إن استيعاب الأموال لأشياء معينة داخل الأقارب أو الأصدقاء أو الوحدات دون الإعلان عنها للجمهور ليس امتصاصًا مقنعًا أو غير قانوني للودائع العامة. "
من خلال اللائحتين المذكورتين أعلاه ، نعلم أن أحد العناصر الأساسية لجمع الأموال بشكل غير قانوني هو "استيعاب الأموال من أشياء غير محددة" ، وحتى في "التفسير" ينص على وجه التحديد على أن استيعاب الأموال من الأقارب والأصدقاء ليس استيعابًا غير قانوني . لذلك ، فإن جذب الأموال للاستثمار بين الأقارب والأصدقاء لا يعتبر بشكل عام جمع أموال غير قانوني.
** 0 **** 4 ** ** خاتمة **
باختصار: ** لا تنشر الدعاية للجمهور ، وتمتص فقط الأموال من أشياء معينة (مثل الأقارب والأصدقاء والزملاء وما إلى ذلك) ، وهو ما لا يكفي بشكل عام لجمع الأموال بشكل غير قانوني. ** في مجال العملة الافتراضية ، على المستوى القانوني الحالي في بلدي ، لا يتم تشجيع الاستثمار الشخصي في العملة الافتراضية ولكن لا يتم حظره. على الرغم من أن الأشخاص الطبيعيين يساعدون الأقارب والأصدقاء على الاستثمار في العملة الافتراضية ، على الرغم من أنها لا تشكل جمع أموال غير قانوني ، لا تنتمي إلى الإدارة المالية الموكلة. تنعكس المخاطر بشكل رئيسي في حقيقة أنه لا توجد قواعد قانونية واضحة للحكم بعد حدوث النزاع.