暗号資産取引所は、ユーザーが暗号資産を購入および売却することを可能にするプラットフォームです。一部の取引所では、暗号資産を法定通貨と取引することができますが、他の取引所では暗号資産同士の取引のみが可能です。また、ほとんどの暗号資産取引所でNFTの取引も行うことができます。

暗号資産取引所はさまざまな商品を提供しています。ただし、暗号資産取引所が提供できる商品の範囲は主にそのタイプに依存します。

暗号資産取引所の種類

暗号資産取引所には主に2つの主要なタイプがあります。

分散型取引所

分散型取引所（DEX）では、中央の権限や仲介者が取引プロセスを制御することはありません。代わりに、取引はスマートコントラクトや分散型プロトコルを介してユーザー間で直接行われます。DEXでは、ユーザーは資金をウォレットから直接取引し、資金を預けることなく完全にコントロールします。これはCEXとは異なります。

DEXは、ユーザーに身元確認を求めないため、プライバシーと検閲耐性が高いです。人気のある分散型取引所には、Uniswap、Sushiswap、Pancakeswapなどがあります。分散型取引所はセキュリティ上の利点とユーザーのコントロールを提供しますが、中央集権型取引所よりも流動性が低く、取り扱い商品も少ないかもしれません。

中央集権取引所

中央集権型取引所（CEXs）は単一のエンティティによって所有および運営されています。取引所はオーダーブックを管理し、ユーザーの売買注文をマッチングします。ユーザーはアカウントを作成し、資金を入金する必要があります。人気のある中央集権型取引所の例には、Gate, バイナンス、およびコインベース。 これらの取引所は使いやすいインターフェースで知られていますが、セキュリティリスクや規制当局の監視も受けています。

集中型取引所は、多くの暗号資産トレーダーにとっても人気の選択肢です。深い流動性とは、トレーダーがスムーズに暗号資産を迅速かつ手数料を最小限に抑えて交換できることを意味します。さらに、Gate.ioのようなCEXは24時間365日カスタマーサポートを提供しています。

暗号資産取引所の役割

暗号資産の取引を容易にします

暗号資産取引所は、ユーザーがさまざまなデジタル資産にアクセスできるようにする暗号資産取引ツールの幅広い範囲を提供しています。新しい暗号資産がリストに追加されると、暗号取引所はそれらをプラットフォームに追加します。さまざまな取引ペアの提供により、ユーザーは投資戦略や好みに基づいて取引を実行することができます。

暗号資産取引所、特に中央集権型取引所は、複数の取引オプションを持っているため、暗号資産市場内での市場流動性を高め、価格発見を促進しています。

市場に流動性を提供します

流動性は市場を効率的に維持するのに役立ちます。これにより、市場参加者は大きな価格変動を引き起こすことなくポジションに参入し、退出することができます。 暗号資産取引所は、継続的な取引活動を奨励することで市場の流動性に貢献しています。これにより、十分な深さの注文簿を維持することができます。ユーザーは、彼らの積極的な取引活動のおかげでスムーズで整然とした取引を楽しむことができます。

バイヤーと売り手の間の仲介役として機能します

暗号資産取引所は、買い手と売り手の信頼できる仲介者として機能し、暗号通貨取引の実行と決済を監督するのに役立ちます。取引所には堅牢なセキュリティ対策とコンプライアンスプロトコルがあり、ユーザーの資金と個人情報を保護します。たとえば、Gate.ioのようなほとんどのCEXは、ユーザーにKYC確認のための書類提出を求めます。このプロセスにより、詐欺行為が最小限に抑えられることが保証されます。

ユーザーが取引所が透明で信頼性のある取引サービスを提供していることを保証されると、信頼と自信が築かれます。

暗号資産取引所の利点

利便性と便利さ

暗号資産取引所は24時間365日利用可能であり、ユーザーはいつでもどこでも暗号資産を取引することができます。世界中のユーザーは地理的な障壁を取り除き、暗号資産取引所でシームレスに取引することができます。

ほとんどの暗号資産取引プラットフォームは、ユーザーフレンドリーなインターフェースを提供しており、これにより初心者や経験豊富なトレーダーがプラットフォームをスムーズに操作し、効率的に取引を実行することができます。

多様な製品提供

ユーザーはビットコイン、イーサリアム、ソラナなどの人気のあるものや、ドージやシバイヌなどの数多くのオルトコインを含む多くのクリプトを取引できます。 Gate.ioのクリプト取引所では、1700種類以上の暗号資産が購入可能です。 この多様性により、ユーザーは多くの投資機会を探求し、ポートフォリオを多様化することができます。 もちろん、投資家はリスク許容度と投資目標を考慮すべきです。

さらに、取引所は頻繁に新しいトークンやコインをリストアップし、ユーザーに新興革新的なブロックチェーンプロジェクトへのアクセスを提供しています。ほとんどの中央集権型取引所は、スポット取引、先物取引、レバレッジ取引などの機能を提供しています。最近では、いくつかの中央集権型取引所はNFT取引もプラットフォームに統合しています。

取引手数料を下げる

従来の金融市場と比較して、暗号資産取引所は通常、仮想通貨の取引手数料を低く設定しています。これらの低い手数料により、暗号資産取引への参加コストが下がり、より多くの投資家にアクセスしやすくなります。

取引を通じた利益の機会

暗号資産取引所は、ユーザーが暗号市場の価格変動から利益を得ることを可能にします。 トレーダーは、デイトレード、スウィングトレード、アービトラージなどさまざまな取引戦略を利用して、市場の動きを活用し利益を得ることができます。

ほとんどの中央集権取引所は、価格チャートやニュースの更新など、分析のための取引ツールを提供しています。適切な調査、分析、リスク管理を行うことで、トレーダーは取引所の暗号資産の変動を活用して、かなりの利益を得る可能性があります。

暗号資産取引所に関連するリスク

暗号資産取引所で取引することは多くの利点を提供しますが、ユーザーはリスクを理解する必要があります。いくつかのリスクには、次のものがあります。

規制の不足

暗号資産市場は、従来の金融市場と比較して比較的規制が緩やかに運営されています。構造化された規制フレームワークの欠如は、市場操作、詐欺、資金保護の欠如などのリスクにユーザーをさらす可能性があります。

証券取引委員会（SEC）および商品先物取引委員会（CTFC）は、一部の米国の暗号資産取引所を規制しています。ただし、未規制または海外取引所と取引する前に、ユーザーは注意を払い、十分な調査を行う必要があります。なぜなら、それらはより高いリスクをもたらす可能性があるからです。

セキュリティ上の懸念とハッキング事件

暗号資産取引所は、プラットフォームに保管されている多額のデジタル資産のため、ハッカーにとって主要な標的です。過去にセキュリティ侵害やハッキング事件が発生し、ユーザーの資金を失い、影響を受けた取引所の評判を損なう結果となりました。例えば、crypto.comは2022年にハッキングにより3500万ドルを失いました。

カウンターパーティリスク

ユーザーが暗号資産取引所に資金を預けると、取引所に資産を預託します。取引所が破産、倒産、または出口詐欺を起こした場合、ユーザーは預けた資金を失う可能性があります。一部の暗号資産取引所は、取引の担保として資産を担保に入れたり、知らず知らずのうちに資産を使用するかもしれません。取引所が倒産すると、そこに所有しているデジタル資産をすべて失うかもしれません。

取引所が登録されていても、安全であるとは限りません。 FTXのように一部の取引所は登録されていますが、それでもリスクがあります。 FTXは送金業者として登録されていましたが、顧客の資金を高リスクな投資に使用していました。 取引所がお金をどのように使用しているかを開示していない場合、それと取引することはリスキーかもしれません。

暗号資産取引所が提供するサービス

ほとんどの暗号資産取引所はさまざまな取引形態をサポートしています。中央集権型取引所は、分散型取引所よりも幅広いサービス提供をしています。中央集権型取引所は、スポット取引、契約取引、さまざまな金融サービスへのアクセスをスムーズに可能にします。

現物取引

スポット取引は、現在の市場価格で暗号資産を購入または売却する取引を指します。スポットトレーダーの目標は、暗号資産の価格上昇から利益を得ることです。Gate.ioの暗号資産取引所では、1,700以上の暗号資産に対するスポット取引が提供されています。暗号資産取引所は、スポットの買い注文と売り注文を照合し、わずかな手数料を請求します。取引所の取引量や流動性が大きいほど、手数料は低くなります。

契約取引

契約取引は、暗号資産の価格を模倣する契約を買ったり売ったりする取引を指します。 暗号資産契約は、取引者がそれらを所有したり購入したりせずに、取引者を暗号資産資産にさらすことになります。 暗号資産契約は常に現物市場の価格を完璧に反映するわけではありませんが、価格は取引所で規制されており、その差が微小であることが保証されています。 たとえば、Bitcoinは現物市場で70,050ドルで取引される一方、契約市場では70,036ドルで評価されることがあります。

金融サービス

暗号資産取引所は、融資や貸出、ステーキング、コピートレーディングなど、複数の金融サービスを提供しています。 暗号資産の借入により、ユーザーは暗号通貨価格の上昇から利益を得ることができます。 その結果、貸し手は借り手の利子から収益を得ます。

ほとんどのCEXはステーキングもサポートしています。 暗号資産ユーザーは取引所に暗号資産を預けます。 その後、取引所はユーザーの資産をロックし、ユーザーはさまざまな年次利回りで報酬を受け取ります。 中央集権取引所はまた、より経験豊富なトレーダーの取引をコピーするためのインターフェースを提供します。 そのため、新規トレーダーはベテラントレーダーと同様のリターンを得ることができます。

適切な暗号資産取引所を選ぶ方法

適切な暗号資産取引所を選択することで、安全かつ満足のいく取引体験を得ることができます。ユーザーは、自分のニーズや希望に合った適切なプラットフォームを特定するために、十分な調査を行うことができます。考慮すべき要因には、取引所の評判、取引所が実施しているセキュリティ対策、および準備資金があります。

取引所の評判と歴史

業界内での取引所の実績を調査してください。他のユーザーからのレビューやフィードバックを探し、プラットフォームの信頼性を評価するのに役立ててください。プラットフォームのソーシャルメディアでの存在感を考慮してください。取引所のソーシャルメディアやオンラインでの存在が少ない場合、それは詐欺師が迅速に設立したことを示しているかもしれません。

取引所のセキュリティインシデントの履歴、顧客サポートの品質、規制順守に注意してください。

セキュリティ対策

ユーザーの資金や個人情報を保護するために堅牢なセキュリティ対策を備えた取引所を選択してください。2要素認証（2FA）、冷凍資金保管、定期的なセキュリティ監査などの機能を探してください。

準備資金と流動性

取引所の準備資金と流動性レベルを評価してください。DEXを使用する場合、ユーザーは最終的に自分の資金を管理しているため、取引所の準備資金を評価する必要はありません。しかし、CEXでは、その準備資金がプラットフォームの安定性や取引量を処理する能力に大きく影響します。中央集権取引所と取引する際には、その準備金の証明を確認する必要があります。しかし、準備金の証明（PoR）とは何か、そしてそれが暗号資産取引所の選択にどのように影響するのでしょうか？

Proof of Reserves（PoR）とは何ですか？

準備金の証拠は、取引所や金融機関が主張するお金や資産を持っていることを示す方法です。注文する前にキッチンにある食材を見るようなものです。

例えば、$100を暗号資産取引所に入金したとします。準備金の証明により、取引所は定期的に公開監査やブロックチェーンの記録などの証拠を提供し、少なくとも$100分の資産を保有していることを証明します。これは、あなたの食事を作るために使用された食材の領収書を示すようなものです。 PoRは、取引所があなたのお金を責任を持って取り扱っていることを証明するのに役立ちます。

例えば、FTXのケースを考えてみましょう。訴訟では、FTXが虚偽の陳述と欺瞞の下で投資家の資金を desvio したと主張されていました。顧客がパニックになって資産を引き出すと、FTXは引き出しの要求に応えることができず、ついに破産を申請しました。プラットフォームが衰退する前に、顧客はウォレット内で資産を見ることができましたが、資金が安全で他の目的に使用されていないことを保証するものではありませんでした。

暗号資産取引所を利用する前に、ユーザーとしてPoRを確認できることが好ましいです。たとえば、簡単な手順でGate.ioの準備金証明を確認できます。

Gate.ioの準備証拠

ソース:Gate

Gate.ioは、最初の大手暗号資産取引所として監査を通じて準備金の証明を示した。取引所が資産を準備金に保持していることをユーザーが検証できるように、zk-SnarkやMerkle trees（暗号技術）を使用しています。

2022年10月の監査では、Gate.ioはBitcoinの預入率が107.79%、Ethereumの預入率が104.45%でした。特筆すべきは、2024年5月の監査がGate.ioによって実施された最新の監査であることです。その監査により、取引所はユーザーの合計BTC預入額の117.82%を保有していることが明らかになりました。Gate.ioはまた、USDTの109.33%、ETHの117.32%、DOGEの108.16%、SHIBの107.82%を保有しています。

情報源: Gate

これらの監査は、Gate.io が余分な資産を持っていることを証明し、ユーザーが高い引き出し時でも資金にアクセスできることを保証しています。Gate.io の準備金の証拠を確認できます。ここ.

結論

暗号資産取引所は、暗号市場でデジタル資産を取引するための重要なプラットフォームです。暗号資産取引所を利用することで、人々はさまざまな暗号通貨に簡単にアクセスし、市場の変動から利益を得ることができます。ただし、暗号資産取引所を利用する際にはリスクを理解することが重要です。

暗号資産取引プラットフォームの選択肢はたくさんありますが、セキュリティ対策や準備金の証明などの要因を考慮することは有益です。こうすることで、ユーザーは信頼性のある取引所を選ぶことでリスクを軽減することができます。