Торгівля фьючерсами - це інвестиційний продукт, який широко використовується криптовалютними інвесторами. На відміну від ринку Spot Trading, де вони купують та продають активи, які володіють, у торгівлі фьючерсами люди не торгують базовим активом, а фактично їхніми ціновими діями. Угоди з фьючерсів на криптовалюту поділяються на поставку та вічні.

Ф'ючерсний контракт на поставку - це угода на торгівлю (купівлю або продаж) токеном за певною ціною та датою. Постійний контракт не працює з будь-яким базовим активом, а з його ціновою динамікою. Давайте розглянемо більше деталей про ці конкретні продукти:

Що таке фьючерсний контракт на поставку?

Ф'ючерсний контракт на поставку фактично є похідним фінансовим продуктом, який зобов'язує сторони купувати або продавати актив на певну майбутню дату за певною ціною.

Коли ви купуєте доставку, вам не потрібно платити загальну суму активу, як це було б, якби ви купили токен на ринках спотової торгівлі. Розрахунок відбудеться лише при закінченні контракту, і перед цим слід внести маржу як заставу, щоб ви могли гарантувати, що у вас є достатньо активів для виконання зобов'язання.

Криптовалютні фьючерси мають сильні схожості з фьючерсами на акції, але сектор еволюціонував, і зараз широко використовуваним продуктом є безстрокові фьючерси.

Як торгувати ф'ючерсами доставки на Gate.io?

Gate.io надає щотижневі, раз на два тижні, щоквартальні та раз на два квартали фьючерси з поставкою. Перейдіть на сторінку Центру фьючерсів та виберіть ф'ючерс з поставкою, в який ви хочете інвестувати, щоб перейти на сторінку торгової платформи.

Джерело: Gate.io

Після цього ви матимете доступ до ринкової ціни, часу закінчення, відкритого інтересу та торгового обсягу. На вище наведеному прикладі давайте розглянемо, до чого відноситься код продукту (BTCUSDT0701- щотижневе):

BTC є базовою валютою контракту

USDTце котирувальна валюта контракту

0701це дата закінчення

Щотижняце тривалість цього типу контракту

Що таке постійний фьючерсний контракт?

Перманентні контракти є інноваційними фінансовими похідними, схожими на фьючерси в традиційній фінансовій сфері, але без будь-якої дати закінчення або розрахунку.

Через цей тип контракту трейдери можуть лише зосередитися на зростанні та падінні токенів, скористатися вищим рівнем важеля - та «тримати» свої позиції стільки, скільки вони хочуть.

Перпетуали концентрують більшість ліквідності BTC та ETH і дозволяють більш гнучкі операції на ринку. Результат полягає в тому, що обсяг криптовалютних фьючерсів набагато вищий, ніж у ринку спот. Якщо ви перевірите домашню сторінку Gate.io, ви побачите, що обсяг щоденної торгівлі ф'ючерсами, ймовірно, вищий, ніж обсяг торгівлі на ринку спот.

Крім того, постійні контракти не ґрунтуються на базових активах, а на Індексній Ціні. Кожна біржа виконує власні обчислення, і Індексна Ціна Gate.io - середня ціна активу на основних ринках Spot, як детально описано в цій статті.

Оскільки ринок заповнений роботами-трейдерами та системами арбітражу, постійна ціна активів зазвичай подібна до пов'язаних активів на ринку Spot.

Як торгувати постійними фьючерсами на Gate.io?

Перейдіть на сторінку Фьючерсний центр, виберіть Постійний контракт, в який ви хочете інвестувати, та перейдіть на сторінку торгової платформи.

Джерело: Gate.io

Інтерфейс схожий на Spot Trading. Користувачам просто потрібно визначити, яку пару вони хочуть торгувати, і вибрати ціну, розмір та мультиплікатор левериджу.

Коли торгувати фьючерсами?

Залежно від стратегії інвестора, фьючерсні контракти можуть бути використані для різних цілей, таких як:

• ЛеверІнвестори можуть збільшити свою експозицію до конкретного активу за допомогою кредитних позицій. Gate.io дозволяє використовувати кредитне плече до 100X.

• Короткі позиції:Інвестори, які очікують, що ціни підуть вниз, можуть відкрити короткі позиції, які зростають вартість, коли ціни йдуть вниз.

• Хеджування:Для більш досвідчених трейдерів фьючерси також можуть бути використані для захисту від ринкових крахів або тиску на конкретні токени. Хеджування зазвичай виконується разом із обережним процесом управління ризиками для зменшення стресу та волатильності портфеля.

Товарні фьючерси проти криптовалютних фьючерсів

Фьючерсні контракти на товари - це фінансові похідні, які зобов'язують сторони купувати або продавати фізичний товар, такий як сільськогосподарська продукція, енергетична продукція або метали, за заздалегідь визначеною ціною на майбутню дату. Ці ф'ючерсні контракти зазвичай є стандартизованими та торгуються на ф'ючерсній біржі.

Фьючерси на криптовалюту схожі з фьючерсами на товари, але вони базуються на криптовалютах, а не на фізичних товарах. Фьючерс на криптовалюту зобов'язує сторони купити або продати певну кількість криптовалюти за попередньо визначеною ціною в майбутню дату.

Є деякі ключові відмінності між фьючерсами на товари та криптовалютними фьючерсами:

• Основний актив:Фьючерси на товари базуються на фізичних товарах, тоді як ф'ючерси на криптовалюти базуються на цифрових активах.

• Розмір ринку:Ринок фьючерсів на криптовалюту є відносно невеликим порівняно з ринком фьючерсів на товари, який включає в себе широкий спектр фізичних товарів.

• Регулятивне середовище:Регулятивне середовище для фьючерсів на сировину, як правило, добре встановлене, тоді як регулятивне середовище для фьючерсів на криптовалюту все ще розвивається і може відрізнятися від країни до країни.

Щодо останньої точки, слід сказати, що це правило не застосовується до Bitcoin (по крайній мірі в Сполучених Штатах), оскільки це вважається товаром за комісією з торгівлі товарними ф’ючерсами (CFTC) США.

Висновок

Торгівля фьючерсами - це великий ринок у криптосекторі, відповідальний за більшість обсягів криптоторгівлі в усьому світі. Проте цей продукт рекомендований лише для професійних трейдерів і вимагає широких фінансових знань та досвіду.

Ми настійно радимо робити власне дослідження та глибше розуміти, як працюють ці продукти та що визначає їх цінові коливання перед початком торгівлі.

Gate.io наразі пропонує продукти з доставкою та постійною торгівлею для користувачів на безпечній, стабільній та надійній торговій платформі з однією з найвищих рівнів ліквідності серед усіх бірж, що робить ваш досвід торгівлі найкращим. Перегляньте Центр фьючерсів, щоб побачити переваги торгівлі на Gate.