Trăm năm trước, giá trị và tiền bạc được đo lường bằng những vật thể hữu hình như vàng, bạc, sò, vv. Nhìn lại vào ngày nay, thế giới di chuyển nhanh chóng của chúng ta đã khám phá ra một hình thức tiền bạc mới - Tiền điện tử.

Ở các quốc gia phát triển, hầu hết công dân thích tiền mặt số hóa hơn là tiền mặt giấy. Và hơn nữa, cách mà cách mạng tài chính số hóa dường như đang được cải thiện hàng ngày. Gần đây, chúng ta đã có Tiền CBDC (Tiền Ngân hàng Trung ương Số Hóa), có vẻ như là tương lai của tiền tại một số quốc gia. Nhưng chính xác là gì về Tiền Ngân hàng Trung ương Số Hóa? Tại sao chúng ta cần chúng? Và những quốc gia nào đã sử dụng chúng? Câu trả lời cho những câu hỏi này sẽ được thảo luận trong bài viết này.

Central Bank Digital Currency là gì?

Một loại tiền điện tử của Ngân hàng trung ương là một hình thức tiền điện tử được phát hành bởi Ngân hàng trung ương của quốc gia và có giá trị tiền tệ tương đương. Đáng chú ý, Tiền điện tử của Ngân hàng trung ương được quản lý trên sổ cái điện tử và có sẵn cho tất cả công dân. Điều này có nghĩa là chúng có bất kỳ hình thức tiền điện tử nào tương đương với tiền tệ của một quốc gia không? Không.

Thừa nhận, tiền điện tử không phải là một khái niệm hoàn toàn mới. Trên thực tế, theo dữ liệu từ [source], chỉ có x% người Mỹ thích thanh toán bằng tiền mặt. Các công dân Mỹ thực hiện hầu hết các thanh toán của họ thông qua hình thức số hoặc qua thẻ tín dụng hoặc thẻ ghi nợ. Nhưng Tiền Điện Tử Ngân hàng Trung ương (CBDC) không chỉ là tiền điện tử được giữ như nghĩa vụ của các Ngân hàng Thương mại hoặc các Nhà cung cấp Dịch vụ Thanh toán khác; chúng là nghĩa vụ của chính Ngân hàng Trung ương.

Lợi ích của Tiền Điện Tử Ngân Hàng Trung Ương

• CBDCs có thể cải thiện tính tương thích cho các nhà cung cấp và dịch vụ thanh toán. Với CBDCs, các cửa hàng bán lẻ và bán buôn có thể hoạt động cùng nhau mà không cần bên thứ ba nào.
• Tiền điện tử Ngân hàng trung ương hỗ trợ chức năng ngoại tuyến. Mặc dù CBDC không thể hoạt động hoàn hảo trong một hệ sinh thái thiếu kết nối, người dùng vẫn có thể thực hiện thanh toán với giá trị được thiết lập trước khi mạng bị gián đoạn. Các giao dịch sau đó có thể được hoàn tất sau khi kết nối đã được khôi phục.
• CBDCs cung cấp Xử lý giao dịch và xác minh Gần như tức thì. Ở một số quốc gia, các giao dịch tài chính và thanh toán có thể mất mãi. Việc loại bỏ một bên trung gian trong việc xử lý giao dịch luôn làm cho việc thanh toán gần như tức thì.
• Tiền kỹ thuật số của Ngân hàng trung ương sẽ giúp các quốc gia dễ dàng kiểm soát gian lận. Vì CBDC hoạt động trên một sổ cái phân tán, việc theo dõi giao dịch tài chính sẽ trở nên mượt mà. Đồng thời, người dùng vẫn sẽ được đảm bảo một mức độ bảo mật.
• Với CBDC, các cơ quan chính phủ và các đơn vị tư nhân có thể phân bổ quỹ cho các nhu cầu cụ thể. CBDC có thể được lập trình để được sử dụng chính xác trong các ngành công nghiệp cụ thể như ngành công nghiệp thể thao, ngành công nghiệp thực phẩm hoặc ngành công nghiệp vận tải. Do đó, khi quỹ được phân phối cho các ngành công nghiệp cụ thể, mục đích sẽ được đáp ứng do các hạn chế ngăn chặn quỹ bị rót ra.

Sự khác biệt giữa Tiền điện tử Ngân hàng Trung ương và Tiền điện tử

CBDCs và tiền điện tử là loại tiền tệ số, và cả hai đều có thể tồn tại trên blockchain. Tuy nhiên, chúng có những sự khác biệt đáng chú ý.

1. Phân quyền:Hầu hết các loại tiền điện tử đều phi tập trung. Thú vị thay, tính phi tập trung chính là một trong những lý do duy nhất khiến Bitcoin và các loại tiền điện tử khác ra đời. Khả năng sở hữu một loại tiền mặt điện tử ngang hàng mà không bị kiểm soát bởi Fed hoặc Ngân hàng trung ương của bất kỳ quốc gia nào chính là điều mà các fan hâm mộ tiền điện tử kiên định mong muốn.

   Trái với điều đó, CBDC không phải là phi tập trung theo bất kỳ cách nào. Đó là một hình thức tiền mặt kỹ thuật số tập trung hơn. CBDC có thể được kiểm soát, theo dõi và giám sát bởi một cơ quan duy nhất, Ngân hàng trung ương.

2. Một Quốc gia, Một CBDC:Mỗi quốc gia chỉ có thể có một CBDC. Tuy nhiên, các quốc gia có kế hoạch phát hành CBDC trong tương lai đều đang nỗ lực để làm cho hình thức tiền tệ số này tương thích. Việc thanh toán quốc tế một cách trơn tru bằng các loại tiền tệ số của Ngân hàng Trung ương sẽ trở nên khả thi. Tuy nhiên, chỉ có một loại tiền tệ số chính thức có thể được phát hành bởi Ngân hàng Trung ương hoặc Fed trong một quốc gia.

   Không giống như CBDC, nhiều loại tiền điện tử có thể được sử dụng trong một quốc gia. Cho dù là Bitcoin, Ether, hay token Gate, tiền điện tử có thể được sử dụng một cách tự do.

3. Tiền điện tử là mã nguồn mở:Mã nguồn của tiền điện tử là miễn phí và có thể được phân phối hoặc sửa đổi. Khi Bitcoin được tạo ra, các nhà phát triển đã tạo ra các nhánh của đồng tiền số. Các nhánh này bao gồm Bitcoin Cash, BTC Gold và Bitcoin Classic.

   Tiền điện tử của Ngân hàng trung ương không phải là mã nguồn mở và không thể fork giống như tiền điện tử.

4. Anonymity:Mặc dù tiền điện tử chạy trên blockchain, một cuốn sổ số kỹ thuật số minh bạch, nhưng chúng đảm bảo một mức độ ẩn danh đối với người dùng. Địa chỉ ví không tiết lộ tên cá nhân, địa chỉ nhà, thông tin liên lạc và thuế của người dùng. Danh tính của chủ sở hữu ví có thể được giấu mãi mãi.

   Đối với Tiền điện tử Ngân hàng trung ương, dữ liệu sinh học của mỗi người dùng đều có sẵn và có thể truy cập bởi Ngân hàng trung ương. Bạn cũng sẽ cần phải tiết lộ chi tiết cá nhân khi sử dụng CBDC để thanh toán.

Các Nước Đứng Đầu Trong Đổi Mới CBDC

Theo Trung tâm Địa chính sách kinh tế của Hội đồng Đại Tây Dương, 112 quốc gia đại diện cho 95% GDP toàn cầu đã bắt đầu khám phá CBDC. Gần như tất cả các quốc gia G20 đều đã bắt đầu khám phá hoặc đã phát triển một Loại tiền kỹ thuật số của Ngân hàng trung ương. Cho đến nay, 11 quốc gia đã thành công trong việc ra mắt CBDC. Một số quốc gia có CBDC hoạt động bao gồm Bahamas, Campuchia, Trung Quốc và Jamaica.

Nguồn: Trung tâm Địa chính trị Kinh tế Đại Tây Dương

Ngân hàng trung ương Bahamas CBDC (Sand Dollar)

Bahamas dẫn đầu bảng xếp hạng về việc áp dụng CBDC. Vào tháng 10 năm 2020, Bahamas đã ra mắt Sand Dollar, đồng tiền số CBDC của quốc gia làm cho đất nước trở thành quốc gia đầu tiên có đồng tiền DLT được chính phủ bảo đảm. Kể từ khi ra mắt Sand dollar, tuy nhiên, Bahamas đã gặp khó khăn trong việc kích thích việc sử dụng rộng rãi của đồng tiền số của mình.

Trước đây trong năm nay, IMF đã khuyến khích chính phủ Bahamas tăng cường chiến dịch giáo dục về đồng Sand. Đáng chú ý, đồng Sand có tiềm năng cải thiện việc bao gồm tài chính cho công dân Bahamas và đạt được khả năng tương thích giữa các kênh thanh toán.

Đồng Yuan Kỹ thuật số của Trung Quốc

Trung Quốc đã bắt đầu thử nghiệm CBDC của mình vào Q2 năm 2020. Mặc dù e-CNY được biết đến rộng rãi, tiền điện tử quốc gia vẫn chưa được sử dụng tại tất cả các bang. Trung Quốc đang sử dụng đồng yuan số trên một quy mô nhỏ, dự định mở rộng ra nhiều bang hơn vào năm 2023.

Vào tháng 10 năm 2022, 4,6 triệu thương gia Trung QuốcĐã áp dụng hình thức tiền tệ mới, và hơn 261 triệu ví e-Yuan đã được tạo ra để làm mịn con đường sử dụng của tiền tệ số Trung Quốc. Trung Quốc đã đạt được một cột mốc quan trọng khác trong Thế vận hội Mùa đông Bắc Kinh 2022 khi quốc gia triển khai tiền tệ số cho các vận động viên từ các quốc gia thăm. Đồng Yuan kỹ thuật số đã được chấp nhận tại một số máy thanh toán và được sử dụng bởi người nước ngoài.

e-Naira của Nigeria

Cuối năm 2021, Nigeria đã ra mắt loại tiền điện tử của mình, e-Naira. Tuy nhiên, một số công dân đã từ chối cơ hội sử dụng tiền điện tử. Để thúc đẩy việc sử dụng e-Naira, Ngân hàng trung ương Nigeria gần đây đã đề xuất một số luật lệ nghiêm ngặt về việc sử dụng tiền mặt và máy rút tiền. Giới hạn rút tiền hẹp được đặt ra để áp dụng đối với giao dịch tiền mặt tại các cơ sở ngân hàng và qua các máy rút tiền tự động. Có lẽ, các hạn chế mới về tiền mặt sẽ chứng minh là bước ngoặt quan trọng đối với việc sử dụng CBDC của Nigeria.

Jam-Dex của Jamaica

Jamaica đã tham gia vào tàu CBDC vào tháng 6 năm 2022. CBDC của quốc gia được đặt tên là Jam-Dex, được đặt từ “Jamaican Digital Exchange.” Jam-Dex đã ở giai đoạn thử nghiệm thử nghiệm từ năm 2021. Theo Jonathan Dharmapalan, CEO của eCurrency, Jam-Dex sẽ phục vụ như một phương tiện trao đổi, một công cụ để giải quyết nợ, và một phương tiện kế toán cho người Jamaica.

Tại sao Tiền kỹ thuật số Ngân hàng Trung ương không đe dọa Tiền kỹ thuật số

Các chuyên gia tài chính đã đưa ra một số giả định liên quan đến việc áp dụng CBDC và tác động của nó đối với thị trường tiền điện tử trong vài năm qua. Đáng chú ý, Tiền điện tử của Ngân hàng Trung ương không phải là một chướng ngại đối với việc tiếp nhận tiền điện tử. Cả tiền điện tử và CBDC có thể tồn tại trong hệ sinh thái tài chính.

Trong khi tiền điện tử thường được mua chủ yếu như là đầu tư để kiếm lợi nhuận cao hơn, tiền tệ số sở hữu bởi các quốc gia dự kiến sẽ duy trì ổn định hoặc giảm giá một cách nhẹ do lạm phát.

Từ một góc độ khác, việc áp dụng rộng rãi tiền điện tử của Ngân hàng trung ương sẽ làm tăng cường tiện ích của blockchain, dẫn đến việc xác minh khái niệm. Tiền điện tử vẫn giữ tính chất giảm giá, trong khi tiền tệ và tiền điện tử của các quốc gia vẫn giữ tính chất tăng giá.

Kết luận

Sự phát triển của Tiền điện tử Ngân hàng trung ương vẫn đang ở giai đoạn non trẻ. Mặc dù nhiều quốc gia đã thể hiện sự quan tâm đến việc phát triển và thử nghiệm hình thức tiền mới này, chỉ có một số ít đã đạt được thành công.

Với những lợi ích bổ sung đi kèm của Tiền Điện Tử Ngân Hàng Trung Ương, sự đổi mới đã chứng minh là quá khó bỏ qua. Ngay cả những quốc gia không ưa đồng tiền điện tử dựa trên blockchain cũng đang đầu tư số tiền lớn vào việc thử nghiệm với CBDCs. Nếu CBDCs đáp ứng được kỳ vọng, chúng ta có thể mong đợi một thế giới với ít tiền mặt hơn, sự bao gồm dân số rộng hơn và ít rắc rối tài chính hơn trong thập kỷ tới.