1. Giới thiệu Dự án

Sự đổi mới cốt lõi của BounceBit đến từ cơ chế đặt cược lại BTC, đó là nguyên nhân chính thúc đẩy dự án. BounceBit sẽ xây dựng một loạt cơ sở hạ tầng để khám phá ứng dụng của việc đặt cược lại trên các loại Bitcoin khác nhau, có thể thể hiện dưới dạng sidechains, oracles, cầu nối, máy ảo, lớp sẵn có dữ liệu và nhiều hơn nữa. Mục tiêu là hỗ trợ toàn bộ cấu trúc thông qua việc đặt cược lại và chia sẻ bảo mật tổng hợp. Bằng cách tích hợp Bitcoin vào mạng lưới lớp mạng proof-of-stake (PoS) ở tầng đầu tiên, BounceBit định nghĩa lại vai trò của Bitcoin trong hệ sinh thái blockchain. BounceBit không chỉ mở rộng tiện ích của loại tiền điện tử đầu tiên trên thế giới mà còn tiên phong mô hình kinh tế token cam kết về khả năng mở rộng, bảo mật và tính bao dung.

2. Hoạt động Cơ bản Cơ chế

2.1 Cơ chế tái đầu tư

Một trong những đổi mới cốt lõi của BounceBit là cơ chế đặt cược lại BTC của nó. Người dùng có thể chuyển đổi Bitcoin của họ thành BBTC rồi đặt cược nó trên nền tảng BounceBit để kiếm phần thưởng. Cơ chế này không chỉ nâng cao thanh khoản của Bitcoin mà còn tăng cường việc sử dụng của nó trong hệ sinh thái DeFi.

Dưới đây là một bài giới thiệu chi tiết về cơ chế tái Staking của BounceBit:

2.1.1 Khái niệm cơ bản

Cơ chế tái đặt cược dựa trên việc chuyển đổi các loại tiền điện tử truyền thống như Bitcoin sang một hình thức mới có thể sử dụng trên nền tảng BounceBit, thông thường được gọi là BBTC. Quá trình chuyển đổi này cho phép Bitcoin, mà ban đầu thiếu chức năng đặt cược, tham gia vào quá trình đặt cược và đồng thuận, từ đó tăng thêm thu nhập bổ sung trong khi duy trì giá trị của nó.

2.1.2 Bước và Quy trình

1. Chuyển đổi sang BBTC: Người dùng trước tiên chuyển đổi số lượng Bitcoin của họ thành BBTC. Quy trình này có thể được hoàn thành thông qua cầu chuyển chuỗi của BounceBit hoặc trực tiếp trên nền tảng của nó. BBTC đã được chuyển đổi đại diện cho giá trị của Bitcoin của người dùng trên chuỗi gốc.
2. Đặt cọc BBTC: Khi Bitcoin được chuyển đổi thành BBTC, người dùng có thể đặt cọc nó trên nền tảng BounceBit. Bằng cách đặt cọc BBTC, người dùng tham gia bảo vệ nền tảng, giúp duy trì sự ổn định mạng lưới, và xác minh giao dịch.

3. Nhận Phần Thưởng: Người dùng tham gia staking có thể nhận phần thưởng, có thể là dưới dạng BBTC hoặc một token native khác của nền tảng, BB. Những phần thưởng này đến từ các phí giao dịch mạng, phần thưởng khối hoặc các hoạt động kinh tế khác.

   Hệ thống đôi token 2.2 Hệ thống đôi token của BounceBit là một tính năng thiết kế chính. Thông qua hệ thống này, nền tảng có thể nâng cao hiệu quả bảo mật mạng, cung cấp cơ chế giao dịch đặt cược linh hoạt và khuyến khích sự tham gia của người dùng trong cấu trúc quản trị của mình. Hệ thống này bao gồm hai token với các chức năng khác nhau: BB và BBTC. Dưới đây là một giới thiệu chi tiết về hai token này và cách họ hoạt động trên nền tảng BounceBit:

2.2.1 Token BB Token BB là mã thông báo quản trị bản địa của BounceBit.
2.2.1.1 Các Ứng Dụng Chính

• Quản trị Mạng Lưới: Người nắm giữ token BB có thể tham gia vào quyết định quản trị của nền tảng, bao gồm đề xuất và bỏ phiếu. Mô hình quản trị này cho phép các thành viên cộng đồng ảnh hưởng trực tiếp đến hướng phát triển của nền tảng và điều chỉnh các thông số chính.
• Phần thưởng Staking: Các token BB có thể được đặt cược trong mạng lưới để hỗ trợ hoạt động của nó, và người đặt cược có thể nhận được các khoản phí giao dịch và các khuyến khích khác như phần thưởng.
• Đảm bảo an ninh: Bằng cách đặt cọc token BB, người dùng giúp duy trì an ninh mạng, ngăn chặn việc chi tiêu kép và các loại tấn công khác.

Thiết kế của token BB nhằm mục đích khuyến khích người nắm giữ tích cực tham gia vào việc bảo trì và quản trị của nền tảng, đảm bảo sự phát triển lành mạnh và thành công lâu dài của mạng lưới.

2.2.1.2 Phân Phối Token Tổng cung cấp của token BounceBit là 21 tỷ, và phân phối của nó như sau:

• Phần thưởng Staking: 35%, được phân bổ cho người dùng cung cấp dịch vụ staking cho mạng BounceBit.
• Thị trường: 3%, được phân bổ để khuyến khích nhà cung cấp thanh khoản cho các cặp giao dịch BounceBit.
• Binance Megadrop: 8%, được phân bổ cho một airdrop công cộng của token BB qua Binance Launchpad.
• Phần thưởng Testnet: 4%, được phân bổ để thưởng cho người tham gia testnet.
• Cố vấn: 5%, được phân bổ để thưởng cho các cố vấn của dự án BounceBit.
• Nhóm: 10%, được phân bổ cho các thành viên nhóm thưởng của dự án BounceBit.
• BounceClub và Kho dự trữ Hệ sinh thái: 14%, được phân bổ để hỗ trợ sự phát triển và tăng trưởng của hệ sinh thái BounceBit.
• Nhà đầu tư: 21%, được phân bổ để thưởng cho nhà đầu tư sớm.

2.2.1.3 Lịch phát hành token BounceBit Các token BounceBit sẽ được mở khóa dần trong vòng bốn năm, với lịch trình cụ thể như sau:

2.2.2 Token BBTC

BBTC là một token bám chặt vào giá trị của Bitcoin, chủ yếu được sử dụng để tạo điều kiện cho các ứng dụng rộng rãi hơn của Bitcoin trên nền tảng BounceBit. Các tính năng chính và cách sử dụng của nó bao gồm:

• Tăng cường thanh khoản và tính khả dụng của Bitcoin: Người dùng có thể chuyển đổi Bitcoin của họ thành BBTC và sau đó sử dụng nó trên nền tảng BounceBit để tham gia vào các cơ hội đầu tư và staking khác nhau, như các dự án DeFi.
• Chức năng giao chuỗi: BBTC có thể tự do chuyển đổi giữa các chuỗi khối khác nhau, cho phép Bitcoin lưu thông và được sử dụng trong một hệ sinh thái chuỗi khối rộng lớn hơn.
• Tham gia vào Staking và kiếm phần thưởng: Bằng cách chuyển đổi Bitcoin thành BBTC, người dùng không chỉ duy trì giá trị của Bitcoin mà còn kiếm thêm thu nhập thông qua việc Staking BBTC.

Thiết kế của BBTC nhằm mục đích giải quyết vấn đề thanh khoản thấp và hạn chế về các trường hợp sử dụng của Bitcoin trên chuỗi gốc của nó. Thông qua BBTC, Bitcoin có thể tham gia linh hoạt hơn trong các hoạt động blockchain khác nhau. 2.2.3 Cơ chế Đồng thuận Đa TokenHệ thống đồng thuận đa token của BounceBit không chỉ cung cấp đa dạng cơ hội kinh tế mà còn duy trì an ninh và ổn định mạng thông qua một cơ chế đồng thuận đa token độc đáo. Trong cơ chế này:

• Người xác thực cần đặt cược BB hoặc BBTC để tham gia quá trình đồng thuận của mạng.

• Thiết kế đồng token này tăng cường an ninh mạng bằng việc yêu cầu các bên tham gia phải giữ ít nhất một trong hai token, từ đó tăng chi phí kinh tế của các cuộc tấn công mạng.

  2.3 DeFi & CeFi Integration

  Việc tích hợp DeFi (Tài chính phi tập trung) và CeFi (Tài chính tập trung) là một trong những tính năng cốt lõi của nền tảng BounceBit, nhằm xây dựng một cây cầu giữa thế giới tài chính truyền thống và công nghệ blockchain một cách liền mạch. Việc tích hợp này không chỉ cung cấp cho người dùng một loạt các công cụ tài chính và lựa chọn dịch vụ rộng hơn mà còn tăng cường thanh khoản và tính sẵn sàng tiếp cận vốn.

Dưới đây là một giải thích chi tiết về cách BounceBit tích hợp DeFi và CeFi:

2.3.1 Tích hợp DeFi

1. Nền tảng Hợp đồng Thông minh: BounceBit được xây dựng trên nền tảng tương thích với Máy ảo Ethereum (EVM), cho phép thực thi các hợp đồng thông minh. Tính năng này cho phép các nhà phát triển triển khai và chạy các ứng dụng phi tập trung (DApps) khác nhau trên nền tảng BounceBit, bao gồm các nền tảng cho vay, các trình làm thị trường tự động (AMMs), và các giao thức tài chính khác.

2. Giao Protocols: Bằng cách cung cấp các giao protocals tích hợp sẵn, BounceBit cho phép người dùng đặt cược và vay các tài sản tiền điện tử của họ. Những giao protocals này thường có dạng hồ bơi thanh khoản, nơi người dùng có thể gửi tài sản tiền điện tử của họ để đổi lấy cổ phần phí giao dịch hoặc các hình thức thu nhập khác.

3. Tài sản được mã hóa: BounceBit hỗ trợ tài sản được mã hóa, như BBTC, cho phép tài sản tiền điện tử truyền thống như Bitcoin hoạt động mạnh mẽ hơn trong hệ sinh thái tài chính phi tập trung. Người dùng có thể sử dụng các tài sản này để tham gia vào một loạt các hoạt động DeFi.

2.3.2 Tích hợp CeFi

1. Đối tác Được quy định: BounceBit hợp tác với các tổ chức tài chính được quy định để cung cấp dịch vụ tài chính tập trung. Những dịch vụ này bao gồm việc giữ tài sản, trao đổi tiền tệ fiat và dịch vụ tín dụng. Thông qua cách tiếp cận này, BounceBit đảm bảo rằng các hoạt động tài chính trên nền tảng tuân thủ các yêu cầu quy định liên quan.

2. Thanh khoản tài sản và Bảo mật: Trong ngữ cảnh của CeFi, BounceBit cung cấp quản lý thanh khoản và biện pháp bảo mật cho tài sản tiền điện tử. Các cơ sở hợp tác tập trung có thể cung cấp tốc độ xử lý giao dịch nhanh hơn và khối lượng giao dịch cao hơn trong khi cung cấp bảo hiểm và các biện pháp bảo mật khác cho tài sản của người dùng.

3. Giao diện và Trải nghiệm Người dùng: BounceBit nhắm vào việc loại bỏ ranh giới giữa DeFi và CeFi trong trải nghiệm người dùng. Bằng cách cung cấp một giao diện thống nhất, người dùng có thể chuyển đổi một cách liền mạch giữa các sản phẩm tài chính phi tập trung và tập trung, tận hưởng những lợi ích của cả hai mà không cần phải thường xuyên chuyển đổi nền tảng hoặc ví.

2.3.3 Kết nối DeFi và CeFi

• Cơ chế Đôi-Token và Thanh khoản:

Hệ thống đồng token kép của BounceBit (BB và BBTC) đóng vai trò là cầu nối thanh khoản để tích hợp DeFi và CeFi. Người dùng có thể kiếm lợi nhuận với những token này trong các giao protocal DeFi hoặc giao dịch và trao đổi chúng trên các nền tảng CeFi.

• Công nghệ Cross-Chain:

BounceBit sử dụng công nghệ chuỗi chéo để cho phép di chuyển tự do tài sản trên các blockchain khác nhau, tăng cường hỗ trợ cho các lĩnh vực tài chính khác nhau và cho phép người dùng truy cập tài sản đa chuỗi trên một nền tảng. 2.4 Bằng chứng cổ phần (PoS) BounceBit áp dụng cơ chế đồng thuận Proof of Stake (PoS) độc đáo, không chỉ tăng cường an ninh mạng mà còn cải thiện hiệu quả năng lượng và khả năng mở rộng. Trong hệ thống PoS của BounceBit, các nhà khai thác nút cần đặt cọc token (như BB hoặc BBTC) để tham gia vào quá trình đồng thuận của mạng và xác minh các giao dịch. Dưới đây là giải thích chi tiết về cơ chế đồng thuận BounceBit PoS: 2.4.1 Các nguyên tắc cơ bản của cơ chế đồng thuận PoS: PoS (Proof of Stake) là một cơ chế đồng thuận blockchain đảm bảo an ninh và tính toàn vẹn của mạng bằng cách giữ mã thông báo, trái ngược với Bằng chứng công việc (PoW), dựa trên việc giải quyết các vấn đề tính toán phức tạp. Trong PoS, trình xác thực được chọn dựa trên số lượng mã thông báo mà họ nắm giữ và thời gian nắm giữ của họ, thay vì khả năng giải các câu đố tính toán. 2.4.2 Các tính năng của PoS của BounceBit:

• Staking Đôi Token: BounceBit cho phép người dùng đặt cược hai loại token - BB và BBTC - để tham gia vào việc đặt cược và xác nhận mạng lưới. Điều này tăng sự đa dạng của người tham gia và cung cấp thêm tính linh hoạt trong việc đặt cược.
• Cuộc bầu cử Người xác minh: Trong hệ thống PoS của BounceBit, người giữ token có thể bỏ phiếu để bầu chọn các nút tin cậy làm người xác minh mạng. Quy trình này thúc đẩy phân quyền và tăng cường tính phân quyền của mạng.
• Cơ chế Phần thưởng: Các Người xác minh tham gia vào việc Staking PoS có thể kiếm được phí giao dịch và token mới được tạo ra như là phần thưởng. Cơ chế phần thưởng này khuyến khích thêm người dùng tham gia vào việc staking, tăng cường bảo mật mạng.
• An toàn và ổn định: Bằng việc yêu cầu các máy chủ xác nhận phải đặt cược một lượng token đáng kể, hệ thống PoS của BounceBit tăng chi phí cho việc tiến hành các cuộc tấn công, từ đó nâng cao an ninh mạng.
• Hiệu quả năng lượng: So với PoW, cơ chế PoS hiệu quả hơn về năng lượng. Việc áp dụng PoS của BounceBit không chỉ giảm thiểu tác động môi trường mà còn cải thiện tốc độ xử lý giao dịch và khả năng mở rộng mạng lưới.

2.4.3 Vai trọ của người xác nhận và trách nhiệm

Trong hệ thống PoS của BounceBit, các nhà xác thực thực hiện các hoạt động mạng quan trọng, bao gồm:

• Xác minh Giao dịch: Người xác minh chịu trách nhiệm xác minh và xác nhận giao dịch trên mạng, đảm bảo tính hợp pháp và chính xác của chúng.
• Sản xuất khối: Validators tham gia vào việc tạo ra các khối mới, ghi lại tất cả các giao dịch diễn ra trên mạng kể từ khối trước đó.
• Bảo trì An ninh Mạng: Validators đóng góp vào việc duy trì an ninh mạng bằng cách liên tục tham gia và giám sát mạng, giúp ngăn chặn việc chi tiêu kép và các loại tấn công mạng khác.

2.5 Thanh khoản và Hoạt động Cross-Chain

Quản lý thanh khoản và các hoạt động qua chuỗi là một phần không thể thiếu của chức năng nền tảng của BounceBit, nhằm mục đích tăng cường hiệu quả và tính sẵn sàng sử dụng tài sản tiền điện tử và kết nối các mạng blockchain khác nhau. Những tính năng này rất quan trọng để xây dựng một hệ sinh thái blockchain mở, liên kết, cho phép tài sản di chuyển một cách tự do trong khi người dùng một cách trơn tru giao dịch và tham gia vào các hoạt động tài chính khác nhau trên nhiều nền tảng. Dưới đây là một cái nhìn tổng quan chi tiết về chức năng và triển khai của BounceBit trong hai khía cạnh này: 2.5.1 Quản lý Thanh khoản Trên nền tảng BounceBit, quản lý thanh khoản được thực hiện thông qua các cơ chế và công cụ khác nhau, đảm bảo người dùng có thể giao dịch và sử dụng tài sản của họ một cách hiệu quả và thuận tiện.

Các tính năng thanh khoản chính bao gồm:

1. Hồ chứa thanh khoản: BounceBit sử dụng hồ chứa thanh khoản để tăng cường thanh khoản của tài sản trên nền tảng. Những hồ chứa này thường được tài trợ bởi người dùng, người sau đó nhận được một phần của phí giao dịch dưới dạng phần thưởng. Hồ chứa thanh khoản hỗ trợ các giao dịch khác nhau, bao gồm trao đổi token, hoạt động cho vay và các công cụ tài chính phức tạp khác.

2. Trình tạo lập thị trường tự động (AMMs): BounceBit có thể tích hợp mô hình AMM, cho phép giao dịch phi tập trung mà không cần đến sổ lệnh truyền thống. Người dùng có thể tương tác trực tiếp với hợp đồng thông minh để thực hiện giao dịch tài sản bằng các thuật toán được xác định trước, từ đó cải thiện hiệu suất giao dịch và tính dự đoán.

3. Cơ chế Staking và Phần thưởng: Để tăng cường thanh khoản của nền tảng, BounceBit khuyến khích người dùng đặt cược token của họ (như BB hoặc BBTC) để hỗ trợ hoạt động mạng và cung cấp thanh khoản. Đổi lại, người dùng có thể nhận phần thưởng staking, bao gồm token mới được phát hành hoặc một phần phí giao dịch.

2.5.2 Cross-chain Operations

Công nghệ cross-chain cho phép BounceBit kết nối nhiều mạng blockchain khác nhau, cho phép tài sản di chuyển tự do giữa các chuỗi khác nhau. Đây là một công nghệ quan trọng để đạt được sự chấp nhận rộng rãi của blockchain và mở rộng chức năng.

Việc triển khai chức năng cross-chain liên quan đến:

1. Cầu nối Cross-Chain: BounceBit phát triển và duy trì cầu nối cross-chain cho phép tài sản như BBTC di chuyển từ một blockchain sang blockchain khác. Việc chuyển này được bảo đảm và thực hiện một cách minh bạch thông qua hợp đồng thông minh. Các hoạt động cầu nối có thể là một chiều hoặc hai chiều, tùy thuộc vào tài sản cụ thể và yêu cầu của chuỗi đích.

2. Tính tương thích và tương tác: BounceBit đảm bảo nền tảng của mình là kỹ thuật tương thích với các giao thức blockchain lớn khác như Ethereum, Binance Smart Chain, v.v. Điều này bao gồm việc hỗ trợ các giao thức token tiêu chuẩn như ERC-20, cho phép những token này được phát hành và giao dịch trên các chuỗi khác nhau.

3. Xác minh và Bảo mật Danh tính Phi tập trung: Các hoạt động mạng lưới chéo yêu cầu mức độ bảo mật cao. BounceBit đảm bảo bảo mật và khả năng chống thay đổi của các giao dịch mạng lưới chéo thông qua các kỹ thuật như xác thực chữ ký đa bên, xác minh hợp đồng thông minh và các công nghệ mã hóa khác.

2.6 hệ sinh thái ba bên:

Hệ sinh thái ba bên của BounceBit là một phần quan trọng của cấu trúc nền tảng của nó, được thiết kế để tạo điều kiện tương tác và hợp tác giữa nhiều bên liên quan, từ đó thúc đẩy sự phát triển và đổi mới lành mạnh của toàn bộ mạng lưới. Hệ sinh thái này bao gồm ba vai trò chính: người dùng (các bên tham gia mạng), người giữ BB, và các nhà điều hành node.

Dưới đây là một sự giới thiệu chi tiết về ba vai trò này và chức năng của họ trong hệ sinh thái BounceBit:

2.6.1 Người dùng (Các Tham Gia Mạng)

Người dùng là nền tảng của hệ sinh thái BounceBit, tương tác với nền tảng theo nhiều cách:

• Người khởi tạo giao dịch: Người dùng có thể khởi tạo và thực hiện các giao dịch như chuyển khoản, mua bán, v.v.
• Người sử dụng DApps: Người dùng có thể sử dụng các ứng dụng phi tập trung (DApps) triển khai trên nền tảng BounceBit, chẳng hạn như các nền tảng cho vay, sàn giao dịch, trò chơi, v.v.
• Người tham gia Staking: Người dùng có thể tham gia bảo đảm an ninh mạng bằng cách đặt cược BB hoặc BBTC và có thể nhận được phần thưởng.

Hoạt động của những người tham gia này trực tiếp ảnh hưởng đến sức sống và sự phát triển bền vững của mạng lưới. Hành vi giao dịch và quyết định staking của họ cũng là những yếu tố quan trọng đẩy mạnh nhu cầu và mở rộng mạng lưới.

2.6.2 Người giữ BB

Người giữ BB đóng một vai trò quản trị quan trọng trong hệ sinh thái BounceBit:

• Bỏ phiếu Quản trị: Người dùng nắm giữ token BB có thể tham gia vào quyết định quản trị của mạng lưới, bao gồm việc bỏ phiếu cho các cập nhật giao thức, điều chỉnh cấu trúc phí, v.v.
• Staking và Phần Thưởng: Người nắm giữ BB có thể đặt cược token của họ vào mạng lưới để hỗ trợ hoạt động an toàn và nhận phần thưởng staking.
• Xây dựng cộng đồng: Người nắm giữ BB thường đầu tư nhiều hơn vào sự thành công dài hạn của nền tảng và có thể tham gia vào việc xây dựng cộng đồng và hoạt động quảng bá để tăng cường sự nhận thức về BounceBit và thu hút người dùng mới.

Các quyết định của nhóm này rất quan trọng đối với hướng phát triển tương lai của nền tảng. Sự tham gia của họ đảm bảo rằng BounceBit có thể tiến triển phù hợp với lợi ích chung của các chủ sở hữu.

2.6.3 Node Operators

Các nhà điều hành nút là những người tham gia kỹ thuật chịu trách nhiệm duy trì an ninh và hoạt động hiệu quả của mạng BounceBit:

• Xác minh Giao dịch và Tạo khối: Các nhà điều hành nút xác minh giao dịch trên mạng và tham gia vào việc tạo khối mới, điều quan trọng để duy trì tính nguyên vẹn và liên tục của blockchain.
• Bảo trì an ninh mạng: Bằng cách chạy nút đầy đủ, các nhà điều hành nút giúp mạng phòng thủ khỏi các cuộc tấn công và sự cố tiềm ẩn.
• Hỗ trợ kỹ thuật và sáng tạo: Các nhà điều hành nút thường là những người tiên phong trong công nghệ, và họ có thể phát triển các công cụ và tính năng mới để cải thiện hiệu suất mạng và trải nghiệm người dùng.

Sự ổn định và đáng tin cậy của các nhà điều hành node ảnh hưởng trực tiếp đến sức khỏe tổng thể của mạng lưới. Họ đóng vai trò như nhà cung cấp cơ sở hạ tầng trong toàn bộ hệ sinh thái, đóng vai trò quan trọng như cầu nối giữa người dùng và người nắm giữ.

2.7 LSD（Liquid Staking Derivative）

Cơ chế đặt cọc linh hoạt LSD (Liquid Staking Derivative) của BounceBit là một tính năng sáng tạo của nền tảng, cho phép người dùng đặt cọc tiền điện tử mà không phải hy sinh tính thanh khoản của tài sản. Cơ chế này đặc biệt phù hợp với những người dùng muốn kiếm thu nhập từ tài sản tiền điện tử nắm giữ của họ trong khi vẫn giữ được tính linh hoạt của tài sản. LSD giải quyết vấn đề thanh khoản tài sản không đủ trong các phương pháp đặt cọc truyền thống bằng cách tạo ra một công cụ phái sinh đại diện cho các tài sản được đặt cọc. Dưới đây là giải thích chi tiết về đặt cược linh hoạt LSD của BounceBit: 2.7.1 Hoạt động của 1. Đặt cọc tài sản LSD: Trước tiên, người dùng chọn tài sản họ muốn đặt cược, chẳng hạn như BB hoặc BBTC. Các tài sản này thường được khóa trong một hợp đồng thông minh để hỗ trợ an ninh mạng hoặc tham gia vào cơ chế đồng thuận. 2. Phát hành LSD: Sau khi tài sản bị khóa, người dùng sẽ nhận được mã thông báo phái sinh đặt cọc thanh khoản tương ứng (chẳng hạn như stBB hoặc stBBTC). Các mã thông báo phái sinh này có thể được giao dịch tự do trên thị trường, cho phép người dùng sử dụng chúng cho các khoản đầu tư hoặc giao dịch khác mà không ảnh hưởng đến tính bảo mật của tài sản được đặt cọc ban đầu. 3. Thu nhập và Phần thưởng: Mặc dù tài sản ban đầu bị khóa, người dùng vẫn có thể kiếm được phần thưởng đặt cược bằng cách giữ LSD. Những phần thưởng này thường liên quan đến bảo mật mạng, chia sẻ phí giao dịch hoặc tạo khối mới. 2.7.2 Ưu điểm của LSD

• Thanh khoản tăng cường:

Ưu điểm chính của LSD là cho phép người dùng duy trì thanh khoản tài sản. Ngay cả khi tham gia staking, người dùng vẫn có thể tự do sử dụng hoặc giao dịch các token LSD của họ.

• Đa dạng hóa rủi ro:

Người dùng không cần khóa tất cả tài sản của mình trong một hoạt động hoặc đầu tư duy nhất. Thông qua LSD, họ có thể tham gia vào nhiều hồ bơi staking hoặc dự án DeFi cùng một lúc, từ đó đa dạng hóa rủi ro.

• Khả năng thích nghi với thị trường:

LSD cho phép người dùng điều chỉnh danh sách đầu tư của họ theo tình hình thịr trước. Ví dụ, trong trường hợp giá token giảm, họ có thể quyết định bán một số LSD để gi㺣m thiệt hại mà không cần phải bỏ các tài sản Staking.

2.7.3 Các Trường Hợp Sử Dụng

• Tích hợp DeFi:

LSD có thể được sử dụng trong các giao protol DeFi khác nhau như nền tảng cho vay, hồ bơi thanh khoản và các nhà tạo lập thị trường tự động (AMM). Người dùng có thể sử dụng LSD như bằng chứng thanh khoản để tham gia vào các giao protol này và kiếm thêm thu nhập.

• Quản lý tài chính:

Nhà đầu tư có thể sử dụng LSD cho kế hoạch tài chính phức tạp hơn, như sử dụng LSD làm tài sản thế chấp cho vay hoặc tích hợp nó vào chiến lược giao dịch.

• Tối Ưu Hóa Lợi Nhuận:

Bằng cách tận dụng đồng thời lợi nhuận staking và hoạt động thị trường LSD, người dùng có thể tối đa hóa lợi nhuận tổng thể trên tài sản của họ.

3. Tình hình Nhóm/Đối tác/Quỹ vốn

3.1 Đội ngũ BounceBit

Hầu hết các thành viên của nhóm vẫn giữ danh tính ẩn. Người sáng lập dự án có tên là Jack Lu. Vào năm 2020, Jack Lu trở thành một trong những người sáng lập của Bounce Finance và sau đó rời dự án. Hiện tại, BounceBit có 15 nhân viên và dự định tuyển thêm tài năng.

3.2 Nhà đầu tư/Đối tác

Đầu tư mới nhất từ Binance Labs đã giúp BounceBit thu hút sự chú ý đáng kể từ cộng đồng. Mặc dù số vốn không được tiết lộ, Binance Labs tuyên bố rằng họ sẽ hỗ trợ dự án trong việc mở rộng chức năng của Bitcoin và lưu trữ giá trị truyền thống. Vào cuối tháng Hai, BounceBit đã thành công trong việc gọi vốn 6 triệu đô la do Blockchain Capital và Breyer Capital dẫn đầu. Một số nhà đầu tư vòng gói hạt giống đáng chú ý bao gồm CMS Holdings, Bankless Ventures, NGC Ventures, Matrixport Ventures, DeFiance Capital, OKX Ventures và HTX Ventures.

Các nhà đầu tư chính của dự án bao gồm Nathan McCauley, Cofounder và CEO của Anchorage Digital, Calvin Liu, Giám đốc Chiến lược tại EigenLayer, và Ashwin Ayappan, Giám đốc Quỹ tại Brevan Howard.

4. Đánh giá dự án

4.1 Phân Tích Thị Trường

Dự án BounceBit hoạt động trong một số phân khúc thị trường chính, chủ yếu là DeFi (Tài chính phi tập trung), công nghệ cross-chain và dịch vụ Staking. Những phân khúc này cùng nhau tạo nên đề xuất giá trị cốt lõi của BounceBit: tăng cường thanh khoản tài sản và tiềm năng thu nhập bằng cách sử dụng cơ chế tái Staking của tài sản như Bitcoin trên nhiều chuỗi. Mô hình kinh doanh của BounceBit bao gồm:

• Phí giao dịch: BounceBit thu thập một phần trăm phí từ các giao dịch khác nhau trên nền tảng, như trao đổi token và staking.
• Chia sẻ Phần Thưởng Staking: Nền tảng có thể khấu trừ một phần phần thưởng mà người dùng kiếm được thông qua việc staking như là phí quản lý.
• Đối tác và tích hợp: Hợp tác với các dự án DeFi và CeFi khác để tạo ra doanh thu thông qua việc cung cấp hỗ trợ kỹ thuật hoặc hỗ trợ thanh khoản.

Đối tượng mục tiêu:

• Nhà đầu tư tiền điện tử: Người dùng muốn tăng lợi nhuận từ tài sản thông qua việc staking và các phương pháp tương tự.
• Người dùng Cross-Chain: Người dùng cần di chuyển tài sản giữa các blockchain khác nhau, tìm kiếm hiệu suất và bảo mật.
• Những người tham gia DeFi: Người dùng tìm kiếm công cụ tài chính tiên tiến và dịch vụ tài chính không cần sự cho phép.

Dự án Tương tự:

• Lido Finance: Cung cấp dịch vụ staking thanh khoản, cho phép người nắm giữ tài sản như Ethereum staking mà không mất đi thanh khoản. stETH được cung cấp bởi Lido là một loại tài sản staking thanh khoản tương tự như LSD của BounceBit.
• Rocket Pool: Một dự án DeFi khác cung cấp dịch vụ Staking Ethereum, cũng hỗ trợ người tham gia Staking duy trì một số lượng Thanh khoản nhất định.

• Thorchain: Tập trung vào việc cung cấp giải pháp thanh khoản qua các chuỗi khác nhau, cho phép tài sản từ các chuỗi khác nhau giao dịch và trao đổi tự do, tương tự như chức năng chéo chuỗi của BounceBit.

  4.2 Các Ưu Điểm Dự Án

Dự án BounceBit có một số ưu điểm nổi bật giúp nó nổi bật trong thị trường tiền điện tử và blockchain cạnh tranh. Dưới đây là một phân tích về những điểm mạnh chính của BounceBit:

1. Giải pháp Staking đổi mới: BounceBit giới thiệu khái niệm LSD (Phái sinh Thanh khoản Staking), cho phép người dùng duy trì tính thanh khoản tài sản khi tham gia staking và hỗ trợ an ninh mạng. Mô hình này rất hấp dẫn đối với người dùng muốn kiếm thu nhập từ tài sản crypto mà họ nắm giữ mà không có các rủi ro về thanh khoản liên quan đến staking truyền thống.

2. Chức năng Cross-Chain: Công nghệ cross-chain của BounceBit cho phép Bitcoin và các loại tiền điện tử khác di chuyển tự do qua các nền tảng blockchain khác nhau. Điều này không chỉ nâng cao hiệu quả và tính sẵn sàng của tài sản mà còn tăng cường tính tương thích và khả năng mở rộng của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Đối với người dùng và nhà phát triển, điều này có nghĩa là truy cập và tận dụng tài nguyên từ nhiều mạng blockchain khác nhau trên một nền tảng thống nhất.

3. Tương thích EVM: Bằng cách tương thích với Máy Ảo Ethereum (EVM), BounceBit có thể hỗ trợ một loạt các hợp đồng thông minh và ứng dụng phi tập trung (DApps), thu hút một lượng đáng kể các nhà phát triển và dự án Ethereum hiện có. Sự tương thích này cũng có nghĩa là BounceBit có thể nhanh chóng tích hợp các tính năng và ứng dụng mới, duy trì sự ưu thế công nghệ của mình.

4. An ninh nâng cao và phân quyền: BounceBit áp dụng một hệ thống đồng tiền kép và cơ chế đồng thuận Proof of Stake (PoS), không chỉ nâng cao an ninh mạng mà còn phân quyền quyền lực, tăng cường sự chống lại kiểm duyệt và phân quyền của mạng. Hệ thống đồng tiền kép khuyến khích sự tham gia tích cực của người dùng trong quản trị và bảo trì mạng, nâng cao sự tham gia của cộng đồng và ổn định của nền tảng.

5. Kết hợp Ưu Điểm DeFi và CeFi: Nền tảng của BounceBit kết hợp những lợi ích của tài chính phi tập trung và tập trung, cung cấp một hệ sinh thái bao gồm một loạt các dịch vụ tài chính. Sự kết hợp này cho phép người dùng trải nghiệm cả dịch vụ CeFi nhanh chóng, tiện lợi và các ứng dụng DeFi linh hoạt, minh bạch trên cùng một nền tảng, phục vụ nhu cầu đa dạng của các người dùng khác nhau.

4.3 Nhược điểm dự án

Mặc dù dự án BounceBit thể hiện nhiều lợi ích đáng kể ở nhiều khía cạnh, nhưng giống như tất cả các sáng kiến công nghệ và kinh doanh khác, nó cũng đối mặt với một số thách thức và hạn chế tiềm ẩn. Dưới đây là những hạn chế và giới hạn có thể của dự án BounceBit:

1. Độ phức tạp và tính linh hoạt của người dùng: BounceBit giới thiệu một số khái niệm và công nghệ đổi mới, như LSD (chứng khoán đặt cọc lỏng), hoạt động qua các chuỗi, và một hệ thống đồng tiền kép, có thể khó hiểu và thích nghi với người dùng thông thường. Điều này có thể làm trở ngại cho sự chấp nhận của người dùng mới, đặc biệt là những người không quen thuộc với các hoạt động tiền điện tử.

2. Rủi ro an ninh: Mặc dù đã áp dụng các biện pháp an ninh tiên tiến, công nghệ cross-chain và hợp đồng thông minh mang đến những thách thức an ninh mới. Các cầu nối cross-chain và hợp đồng thông minh có thể trở thành mục tiêu của các cuộc tấn công của hacker, đặc biệt là khi có lỗ hổng mã nguồn. Các lỗ hổng an ninh có thể dẫn đến việc đánh cắp tài sản hoặc gian lận dữ liệu, làm tổn thương niềm tin của người dùng.

3. Rủi ro về Quy định và Tuân thủ: Trong quá trình tích hợp các chức năng DeFi và CeFi, BounceBit có thể phải đối mặt với thách thức về quy định tại các khu vực khác nhau. Đặc biệt, việc tham gia vào các giao dịch xuyên biên giới và chuyển giao tài sản qua các chuỗi khối có thể gây ra yêu cầu tuân thủ phức tạp. Việc không thích nghi với môi trường quy định đang thay đổi liên tục ở các quốc gia khác nhau có thể dẫn đến rủi ro pháp lý ảnh hưởng đến sự bền vững của dự án.

4. Áp lực cạnh tranh: Mặc dù BounceBit cung cấp các giải pháp đổi mới trong nhiều lĩnh vực, nhưng vẫn cần duy trì vị trí dẫn đầu trong một thị trường cạnh tranh gay gắt. Có nhiều đối thủ chín chuyên trong thị trường, như Lido và Thorchain, đã thiết lập cơ sở người dùng mạnh mẽ và nhận thức thương hiệu. BounceBit cần sự đổi mới liên tục và cải tiến để nổi bật trong môi trường như vậy.

5. Sự phụ thuộc vào sự thay đổi công nghệ và thị trường: Sự thành công của BounceBit lớn phần phụ thuộc vào sự tiến bộ của công nghệ blockchain và tình hình tổng thể của thị trường tiền điện tử. Sự biến động của thị trường và sự không chắc chắn trong việc phát triển công nghệ có thể ảnh hưởng đến hiệu suất dự án và lợi nhuận đầu tư của người dùng. Ngoài ra, khi công nghệ blockchain tiến triển, các công nghệ mới có thể làm cho các giải pháp hiện tại trở nên lỗi thời.

5 Kết luận

BounceBit và tokenomic của nó đại diện cho một bước tiến quan trọng trong việc tích hợp các khái niệm tài chính truyền thống với công nghệ blockchain tiên tiến. Bằng cách tích hợp Bitcoin vào mạng PoS của mình và cung cấp các giải pháp staking đổi mới, BounceBit không chỉ tăng cường tính khả dụng của BTC mà còn đặt ra một tiêu chuẩn mới cho nền kinh tế token. Khi nền tảng tiếp tục phát triển, nó có tiềm năng trở thành trụ cột của thế hệ tiếp theo của cơ sở hạ tầng blockchain, cung cấp môi trường ổn định, an toàn và có thể mở rộng cho người dùng, người giữ và người xác minh để phát triển tài sản kỹ thuật số của họ.

Disclaimer：

1. Bài viết này được tái bản từ [ 茶馆小二儿] Tất cả bản quyền thuộc về tác giả gốc [Chủ Thớt]. Nếu có ý kiến ​​phản đối về việc tái in này, vui lòng liên hệ Gate Learnđội ngũ và họ sẽ xử lý nhanh chóng.
2. Miễn trừ trách nhiệm về các quan điểm và ý kiến được thể hiện trong bài viết này chỉ thuộc về tác giả và không đại diện cho bất kỳ lời khuyên đầu tư nào.
3. Các bản dịch của bài viết sang các ngôn ngữ khác được thực hiện bởi nhóm Gate Learn. Trừ khi được nêu, việc sao chép, phân phối hoặc đạo văn các bài viết dịch là cấm.