Análise do Ciclo do Mercado de Criptomoedas: Para onde vai esta bull run?
O mercado de criptomoedas está a passar por um período de crescimento robusto. A subida do preço do Bitcoin impulsionou a valorização de todo o mercado. No entanto, uma questão que preocupa os investidores é: quando é que o bull run termina e quando devemos garantir os lucros? A análise dos ciclos de mercado e da liquidez pode, talvez, fornecer-nos algumas percepções.
As mudanças cíclicas nos mercados financeiros são um fenômeno comum, e o setor de encriptação não é exceção. Esses ciclos refletem o fluxo de capital entre diferentes classes de ativos, bem como a evolução do comportamento dos investidores ao longo do tempo.
Ciclo do mercado de criptomoedas em quatro fases
Primeira fase: entrada de moeda fiduciária no Bitcoin
Cada ciclo de bull run geralmente começa com novos fundos entrando no mercado de criptomoedas através do Bitcoin. Investidores institucionais, fundos de hedge e investidores individuais cautelosos veem o Bitcoin como a via mais segura e confiável para entrar no espaço das criptomoedas. Como o ativo de criptomoedas mais conhecido e com maior liquidez, o Bitcoin se torna a escolha preferida de iniciantes e grandes quantias de capital. Essa afluxo de fundos eleva o preço do Bitcoin, definindo o tom para todo o mercado.
Segunda fase: fundos transferidos do Bitcoin para grandes altcoins
Com o início do bull run do Bitcoin, investidores (incluindo grandes fundos de hedge e empresas) começaram a direcionar sua atenção para grandes altcoins como ETH, SOL e BNB, em busca de retornos mais altos. A posição dominante do Bitcoin no mercado começou a diminuir, marcando o início de uma temporada de altcoins. Por exemplo, durante o bull run de 2021, depois que o Bitcoin atingiu o pico em março, o valor de mercado total das altcoins cresceu 95% nos dois meses seguintes, atingindo o auge em maio.
Fase três: Fluxo de capital para tokens de média capitalização e populares.
À medida que a confiança e o entusiasmo do mercado aumentam, o foco dos investidores se volta para tokens menores, com menor liquidez, mas considerados de alto potencial. Os investidores especulam em projetos de média capitalização, esperando retornos de 10 vezes ou até 100 vezes. A volatilidade do mercado aumenta, com sentimentos de ganância e pânico coexistindo. Embora alguns tokens tenham obtido lucros enormes, outros desapareceram rapidamente.
Quarta fase: a festa das moedas meme
Quando a razão cede lugar ao entusiasmo, criptomoedas como DOGE, SHIB e PEPE tornam-se o foco do mercado. Esses tokens carecem de fundamentos substanciais, e seu preço é completamente impulsionado por emoções, endossos de celebridades e popularidade nas redes sociais. O aumento da atividade das criptomoedas muitas vezes sinaliza que o entusiasmo do mercado atingiu seu pico, indicando que o ciclo está se aproximando do fim, e os riscos no mercado de criptomoedas atingiram níveis extremamente altos.
De acordo com os dados do último ciclo, o pico de capitalização de mercado das moedas meme geralmente marca um ponto de inflexão para todo o mercado de criptomoedas. Em outubro de 2021, a capitalização total das moedas meme começou a cair, e no início de novembro, o Bitcoin atingiu o último ponto alto antes de começar a descer.
Por que as moedas meme indicam o fim do ciclo do bull run
As moedas meme marcam a última fase do bull run de criptomoedas, pois refletem a mudança do comportamento do investidor de racional para frenético. Neste momento, qualquer fator fundamental é substituído por pura emoção (principalmente ganância). Normalmente, as moedas meme, que carecem de utilidade prática, começam a dominar o volume de negociações apenas porque estão populares nas redes sociais ou são aclamadas pela comunidade.
Historicamente, esse padrão se repete a cada grande alta. 2017 foi o ano dos projetos ICO de baixa qualidade que careciam de produtos substanciais. Na segunda metade de 2021, o SHIB disparou 1200% durante a segunda onda de alta das criptomoedas e começou a cair no final de outubro. Isso ocorreu duas semanas antes da queda do Bitcoin no início de novembro, fornecendo um valioso sinal de alerta para os investidores.
Sempre que uma nova onda de encriptação surge, ela é acompanhada pela participação excessiva de investidores de varejo, uma queda acentuada na dominância do Bitcoin, que acaba levando a uma queda acentuada nos preços de todo o mercado. As "moedas meme" das ondas anteriores de encriptação atraíram a mais recente onda de liquidez, sendo que esses fundos muitas vezes vêm de investidores inexperientes que buscam lucros rápidos, o que indica que o mercado já está superaquecido.
Análise da situação atual do mercado
Do ponto de vista do valor total do mercado de criptomoedas, podemos observar a quebra do padrão de copo e alça, seguida pela quebra bem-sucedida do padrão cabeça e ombros. Ambos são padrões de alta, com um objetivo no nível de 4,15 trilhões de dólares. Isso significa que o mercado de criptomoedas ainda tem cerca de 15% de espaço de crescimento potencial. A situação das altcoins (excluindo o Bitcoin) é semelhante. O preço ultrapassou o padrão de copo e alça, com um objetivo de valor de mercado de 1,8 trilhões de dólares, o que pode representar um espaço de crescimento de 37%.
Em relação ao valor de mercado das moedas meme, podemos observar um ciclo de ajuste e crescimento que ocorre a cada quatro anos. O preço geralmente recua mais de 80%, seguido por um crescimento de milhares de pontos percentuais. Atualmente, o valor de mercado está saindo da fase de ajuste, portanto, pode-se esperar um crescimento adicional, até atingir 1 trilhão de dólares, próximo à borda do ciclo de euforia. Isso é um sinal positivo para o mercado de criptomoedas existente, ao mesmo tempo que sugere que os investidores podem precisar considerar a possibilidade de garantir lucros a tempo.
No entanto, nesta ronda de bull run, as moedas meme podem não ser mais os protagonistas que lideram a onda de especulação. Elas definiram o pico da ronda anterior de bull run, mas a história nem sempre se repete de forma simples. No ciclo atual, podemos ver uma nova narrativa a emergir: ativos do mundo real (RWA). Há sinais de que isso pode tornar-se um fator importante para desencadear o próximo ciclo de euforia.
Recentemente, várias plataformas de negociação mainstream anunciaram o lançamento ou a intenção de lançar serviços de negociação de ações tokenizadas. Ao mesmo tempo, algumas plataformas de investimento começaram a oferecer tokens que representam capital privado. Essas tendências indicam que os RWA estão se tornando o novo foco do mercado.
Do ponto de vista da análise técnica, o valor de mercado total do RWA já havia recuado 86% anteriormente, e depois disparou 4500%. Atualmente, a amplitude de recuo atingiu -93%, e o preço está rompendo essa fase, indicando um potencial de alta de mais 300%, alcançando uma capitalização de mercado de 1 trilhão de dólares. Se as moedas meme foram o auge especulativo do ciclo anterior, o RWA pode ser o sinal de realização de lucros deste ciclo.
Conclusão
As mudanças cíclicas no mercado de criptomoedas são principalmente influenciadas pelo fluxo de capital de projetos de grande capitalização para projetos de pequena capitalização. Embora não seja possível prever com precisão o pico e o fundo do mercado, compreender a estrutura do ciclo de bull run ajuda os investidores a encontrar melhores momentos de entrada e saída no mercado de encriptação. Prestar atenção ao fluxo de capital, identificar tendências de mercado e sinais de euforia excessiva, e sempre ter um plano claro de realização de lucros, são as chaves para o sucesso no volátil mercado de encriptação.
Esta página pode conter conteúdos de terceiros, que são fornecidos apenas para fins informativos (sem representações/garantias) e não devem ser considerados como uma aprovação dos seus pontos de vista pela Gate, nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Declaração de exoneração de responsabilidade para obter mais informações.
14 gostos
Recompensa
14
5
Partilhar
Comentar
0/400
DeFiCaffeinator
· 6h atrás
Estão todos a investigar quatro estágios. Profetas por pessoa, ficou confuso.
Ver originalResponder0
MemecoinTrader
· 6h atrás
alpha confirmado... índice de fluxo de dinheiro mostrando padrão clássico de cascata de liquidez rn
Ver originalResponder0
PermabullPete
· 6h atrás
Não acredite em rumores, não espalhe rumores. O bull run está apenas a começar.
Ver originalResponder0
CryptoCross-TalkClub
· 6h atrás
mundo crypto jogou por três anos, de idiotas para idiotas
Ver originalResponder0
SybilSlayer
· 6h atrás
O mundo crypto está a desenhar outra vez grandes promessas.
Análise das quatro fases do bull run de encriptação: do Bitcoin ao fluxo de fundos para RWA
Análise do Ciclo do Mercado de Criptomoedas: Para onde vai esta bull run?
O mercado de criptomoedas está a passar por um período de crescimento robusto. A subida do preço do Bitcoin impulsionou a valorização de todo o mercado. No entanto, uma questão que preocupa os investidores é: quando é que o bull run termina e quando devemos garantir os lucros? A análise dos ciclos de mercado e da liquidez pode, talvez, fornecer-nos algumas percepções.
As mudanças cíclicas nos mercados financeiros são um fenômeno comum, e o setor de encriptação não é exceção. Esses ciclos refletem o fluxo de capital entre diferentes classes de ativos, bem como a evolução do comportamento dos investidores ao longo do tempo.
Ciclo do mercado de criptomoedas em quatro fases
Primeira fase: entrada de moeda fiduciária no Bitcoin
Cada ciclo de bull run geralmente começa com novos fundos entrando no mercado de criptomoedas através do Bitcoin. Investidores institucionais, fundos de hedge e investidores individuais cautelosos veem o Bitcoin como a via mais segura e confiável para entrar no espaço das criptomoedas. Como o ativo de criptomoedas mais conhecido e com maior liquidez, o Bitcoin se torna a escolha preferida de iniciantes e grandes quantias de capital. Essa afluxo de fundos eleva o preço do Bitcoin, definindo o tom para todo o mercado.
Segunda fase: fundos transferidos do Bitcoin para grandes altcoins
Com o início do bull run do Bitcoin, investidores (incluindo grandes fundos de hedge e empresas) começaram a direcionar sua atenção para grandes altcoins como ETH, SOL e BNB, em busca de retornos mais altos. A posição dominante do Bitcoin no mercado começou a diminuir, marcando o início de uma temporada de altcoins. Por exemplo, durante o bull run de 2021, depois que o Bitcoin atingiu o pico em março, o valor de mercado total das altcoins cresceu 95% nos dois meses seguintes, atingindo o auge em maio.
Fase três: Fluxo de capital para tokens de média capitalização e populares.
À medida que a confiança e o entusiasmo do mercado aumentam, o foco dos investidores se volta para tokens menores, com menor liquidez, mas considerados de alto potencial. Os investidores especulam em projetos de média capitalização, esperando retornos de 10 vezes ou até 100 vezes. A volatilidade do mercado aumenta, com sentimentos de ganância e pânico coexistindo. Embora alguns tokens tenham obtido lucros enormes, outros desapareceram rapidamente.
Quarta fase: a festa das moedas meme
Quando a razão cede lugar ao entusiasmo, criptomoedas como DOGE, SHIB e PEPE tornam-se o foco do mercado. Esses tokens carecem de fundamentos substanciais, e seu preço é completamente impulsionado por emoções, endossos de celebridades e popularidade nas redes sociais. O aumento da atividade das criptomoedas muitas vezes sinaliza que o entusiasmo do mercado atingiu seu pico, indicando que o ciclo está se aproximando do fim, e os riscos no mercado de criptomoedas atingiram níveis extremamente altos.
De acordo com os dados do último ciclo, o pico de capitalização de mercado das moedas meme geralmente marca um ponto de inflexão para todo o mercado de criptomoedas. Em outubro de 2021, a capitalização total das moedas meme começou a cair, e no início de novembro, o Bitcoin atingiu o último ponto alto antes de começar a descer.
Por que as moedas meme indicam o fim do ciclo do bull run
As moedas meme marcam a última fase do bull run de criptomoedas, pois refletem a mudança do comportamento do investidor de racional para frenético. Neste momento, qualquer fator fundamental é substituído por pura emoção (principalmente ganância). Normalmente, as moedas meme, que carecem de utilidade prática, começam a dominar o volume de negociações apenas porque estão populares nas redes sociais ou são aclamadas pela comunidade.
Historicamente, esse padrão se repete a cada grande alta. 2017 foi o ano dos projetos ICO de baixa qualidade que careciam de produtos substanciais. Na segunda metade de 2021, o SHIB disparou 1200% durante a segunda onda de alta das criptomoedas e começou a cair no final de outubro. Isso ocorreu duas semanas antes da queda do Bitcoin no início de novembro, fornecendo um valioso sinal de alerta para os investidores.
Sempre que uma nova onda de encriptação surge, ela é acompanhada pela participação excessiva de investidores de varejo, uma queda acentuada na dominância do Bitcoin, que acaba levando a uma queda acentuada nos preços de todo o mercado. As "moedas meme" das ondas anteriores de encriptação atraíram a mais recente onda de liquidez, sendo que esses fundos muitas vezes vêm de investidores inexperientes que buscam lucros rápidos, o que indica que o mercado já está superaquecido.
Análise da situação atual do mercado
Do ponto de vista do valor total do mercado de criptomoedas, podemos observar a quebra do padrão de copo e alça, seguida pela quebra bem-sucedida do padrão cabeça e ombros. Ambos são padrões de alta, com um objetivo no nível de 4,15 trilhões de dólares. Isso significa que o mercado de criptomoedas ainda tem cerca de 15% de espaço de crescimento potencial. A situação das altcoins (excluindo o Bitcoin) é semelhante. O preço ultrapassou o padrão de copo e alça, com um objetivo de valor de mercado de 1,8 trilhões de dólares, o que pode representar um espaço de crescimento de 37%.
Em relação ao valor de mercado das moedas meme, podemos observar um ciclo de ajuste e crescimento que ocorre a cada quatro anos. O preço geralmente recua mais de 80%, seguido por um crescimento de milhares de pontos percentuais. Atualmente, o valor de mercado está saindo da fase de ajuste, portanto, pode-se esperar um crescimento adicional, até atingir 1 trilhão de dólares, próximo à borda do ciclo de euforia. Isso é um sinal positivo para o mercado de criptomoedas existente, ao mesmo tempo que sugere que os investidores podem precisar considerar a possibilidade de garantir lucros a tempo.
No entanto, nesta ronda de bull run, as moedas meme podem não ser mais os protagonistas que lideram a onda de especulação. Elas definiram o pico da ronda anterior de bull run, mas a história nem sempre se repete de forma simples. No ciclo atual, podemos ver uma nova narrativa a emergir: ativos do mundo real (RWA). Há sinais de que isso pode tornar-se um fator importante para desencadear o próximo ciclo de euforia.
Recentemente, várias plataformas de negociação mainstream anunciaram o lançamento ou a intenção de lançar serviços de negociação de ações tokenizadas. Ao mesmo tempo, algumas plataformas de investimento começaram a oferecer tokens que representam capital privado. Essas tendências indicam que os RWA estão se tornando o novo foco do mercado.
Do ponto de vista da análise técnica, o valor de mercado total do RWA já havia recuado 86% anteriormente, e depois disparou 4500%. Atualmente, a amplitude de recuo atingiu -93%, e o preço está rompendo essa fase, indicando um potencial de alta de mais 300%, alcançando uma capitalização de mercado de 1 trilhão de dólares. Se as moedas meme foram o auge especulativo do ciclo anterior, o RWA pode ser o sinal de realização de lucros deste ciclo.
Conclusão
As mudanças cíclicas no mercado de criptomoedas são principalmente influenciadas pelo fluxo de capital de projetos de grande capitalização para projetos de pequena capitalização. Embora não seja possível prever com precisão o pico e o fundo do mercado, compreender a estrutura do ciclo de bull run ajuda os investidores a encontrar melhores momentos de entrada e saída no mercado de encriptação. Prestar atenção ao fluxo de capital, identificar tendências de mercado e sinais de euforia excessiva, e sempre ter um plano claro de realização de lucros, são as chaves para o sucesso no volátil mercado de encriptação.