Phân tích chu kỳ thị trường tiền điện tử: Thị trường tăng này sẽ đi về đâu?
Thị trường tiền điện tử đang bước vào một giai đoạn phát triển mạnh mẽ. Giá Bitcoin tăng lên đã thúc đẩy toàn bộ thị trường. Tuy nhiên, một câu hỏi mà các nhà đầu tư thường quan tâm là: Khi nào là điểm kết thúc của thị trường tăng, và khi nào nên khóa lợi nhuận? Phân tích chu kỳ thị trường và tính thanh khoản có thể cung cấp cho chúng ta một số cái nhìn.
Sự biến động theo chu kỳ của thị trường tài chính là một hiện tượng phổ biến, lĩnh vực tiền điện tử cũng không phải là ngoại lệ. Những chu kỳ này phản ánh sự chuyển động của dòng vốn giữa các loại tài sản khác nhau, cũng như sự thay đổi hành vi của nhà đầu tư theo thời gian.
Bốn giai đoạn của chu kỳ thị trường tăng tiền điện tử
Giai đoạn 1: Dòng vốn từ tiền pháp định vào Bitcoin
Mỗi đợt thị trường tăng thường bắt đầu bằng việc các nguồn vốn mới vào thị trường tiền điện tử thông qua Bitcoin. Các nhà đầu tư tổ chức, quỹ đầu cơ và các nhà đầu tư cá nhân thận trọng coi Bitcoin là con đường an toàn và đáng tin cậy nhất để tham gia vào lĩnh vực mã hóa. Là tài sản mã hóa nổi tiếng và có tính thanh khoản cao nhất, Bitcoin trở thành lựa chọn hàng đầu cho cả những người mới và các quỹ lớn. Sự đổ vào này đã đẩy giá Bitcoin lên cao, thiết lập xu hướng cho toàn bộ thị trường.
Giai đoạn thứ hai: Vốn chuyển từ Bitcoin sang các đồng altcoin lớn
Khi thị trường tăng của Bitcoin khởi động, các nhà đầu tư (bao gồm cả các quỹ đầu cơ lớn và doanh nghiệp) bắt đầu chuyển sự chú ý sang các đồng tiền lớn như ETH, SOL, BNB để tìm kiếm lợi nhuận cao hơn. Định vị thị trường của Bitcoin bắt đầu giảm, đánh dấu sự khởi đầu của mùa altcoin toàn diện. Ví dụ, trong mùa thị trường tăng năm 2021, sau khi Bitcoin đạt đỉnh vào tháng 3, tổng vốn hóa thị trường của các đồng altcoin đã tăng 95% trong hai tháng tiếp theo, đạt đỉnh vào tháng 5.
Giai đoạn ba: Dòng tiền chảy vào các đồng token có vốn hóa vừa và đang được quan tâm.
Với sự gia tăng niềm tin và nhiệt huyết của thị trường, sự chú ý của các nhà đầu tư đã chuyển sang các đồng tiền có quy mô nhỏ hơn, tính thanh khoản thấp hơn nhưng được coi là có tiềm năng cao. Các nhà đầu tư đang đầu cơ vào các dự án có vốn hóa trung bình, kỳ vọng đạt được lợi nhuận gấp 10 lần hoặc thậm chí 100 lần. Thị trường dao động mạnh, cảm xúc tham lam và hoảng loạn cùng tồn tại. Mặc dù một số đồng tiền đã đạt được lợi nhuận khổng lồ, nhưng cũng có một số đồng tiền nhanh chóng biến mất.
Giai đoạn thứ tư: Cuộc vui của đồng tiền meme
Khi lý trí nhường chỗ cho sự cuồng nhiệt, những đồng tiền meme như DOGE, SHIB và PEPE trở thành tâm điểm của thị trường. Những đồng tiền này thiếu yếu tố cơ bản thực sự, giá của chúng hoàn toàn được điều khiển bởi cảm xúc, sự ủng hộ của người nổi tiếng và độ nóng trên mạng xã hội. Sự gia tăng hoạt động của đồng tiền meme thường báo hiệu rằng sự cuồng nhiệt của thị trường đã đạt đến đỉnh điểm, cho thấy chu kỳ đã gần kết thúc, và rủi ro của thị trường tiền điện tử đã đạt đến mức cực cao.
Theo dữ liệu của vòng chu kỳ trước, đỉnh giá trị vốn hóa thị trường của đồng tiền meme thường đánh dấu một bước ngoặt của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Vào tháng 10 năm 2021, tổng giá trị vốn hóa thị trường của đồng tiền meme bắt đầu giảm, và vào đầu tháng 11, Bitcoin đạt mức cao nhất cuối cùng rồi ngay lập tức bắt đầu giảm.
Đồng tiền meme tại sao lại dự đoán sự kết thúc của chu kỳ thị trường tăng
Coin meme đánh dấu giai đoạn cuối cùng của thị trường tăng mã hóa, vì chúng phản ánh sự chuyển biến trong hành vi đầu tư từ lý trí sang cuồng nhiệt. Vào thời điểm này, bất kỳ yếu tố cơ bản nào cũng nhường chỗ cho cảm xúc thuần túy (chủ yếu là lòng tham). Những mã thông báo meme thường thiếu tính ứng dụng thực tế bắt đầu thống trị khối lượng giao dịch, chỉ đơn giản vì chúng nổi tiếng trên mạng xã hội hoặc được cộng đồng yêu thích.
Từ lịch sử来看, mô hình này luôn lặp lại trong mỗi đợt tăng giá lớn. Năm 2017 là thời kỳ của những dự án ICO chất lượng thấp thiếu sản phẩm thực tế. Vào nửa cuối năm 2021, SHIB đã tăng vọt 1200% trong đợt tăng giá thứ hai của thị trường tiền điện tử và bắt đầu giảm vào cuối tháng 10. Điều này đã xảy ra trước đợt giảm giá của Bitcoin vào đầu tháng 11 hai tuần, cung cấp cho các nhà đầu tư một tín hiệu cảnh báo quý giá.
Mỗi khi một cơn sốt mã hóa mới nổi lên, đều đi kèm với sự tham gia quá mức của các nhà đầu tư nhỏ lẻ, sự sụt giảm nghiêm trọng vị thế thống trị của Bitcoin, cuối cùng dẫn đến việc giá cả toàn thị trường sụt giảm mạnh. Các "đồng xu meme" trong các cơn sốt mã hóa trước đây đã thu hút được dòng tiền mới nhất, những nguồn vốn này thường đến từ các nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm, những người đang tìm kiếm lợi nhuận nhanh chóng, điều này cho thấy thị trường đã quá nóng.
Phân tích tình hình thị trường hiện tại
Từ góc độ vốn hóa thị trường tiền điện tử, chúng ta có thể quan sát thấy sự bứt phá khỏi mô hình cốc tay cầm, sau đó thành công bứt phá khỏi mô hình đầu vai. Cả hai đều là mô hình tăng giá, với mục tiêu ở mức 4,15 nghìn tỷ USD. Điều này có nghĩa là thị trường tiền điện tử còn khoảng 15% không gian tăng trưởng tiềm năng. Tình hình của các đồng altcoin (không bao gồm Bitcoin) cũng tương tự. Giá bứt phá khỏi mô hình cốc tay cầm, mục tiêu vốn hóa thị trường đạt 1,8 nghìn tỷ USD, có thể có không gian tăng trưởng 37%.
Về vốn hóa thị trường của meme coin, chúng ta có thể quan sát thấy một chu kỳ điều chỉnh và tăng trưởng xuất hiện mỗi bốn năm. Giá thường sẽ điều chỉnh hơn 80%, sau đó sẽ tăng vài nghìn phần trăm. Hiện tại, vốn hóa thị trường đang thoát khỏi giai đoạn điều chỉnh, do đó có thể mong đợi sự tăng trưởng tiếp theo cho đến khi đạt 1 nghìn tỷ đô la, gần đạt đến rìa của chu kỳ cuồng nhiệt. Điều này là một tín hiệu tích cực cho thị trường tiền điện tử hiện tại, đồng thời cũng nhắc nhở các nhà đầu tư có thể cần cân nhắc việc khóa lợi nhuận kịp thời.
Tuy nhiên, trong thị trường tăng này, meme coin có thể không còn là nhân vật chính dẫn dắt cơn sốt đầu cơ. Chúng đã định nghĩa đỉnh cao của thị trường tăng trước đó, nhưng lịch sử không phải lúc nào cũng lặp lại một cách đơn giản. Trong chu kỳ hiện tại, chúng ta có thể thấy một câu chuyện mới nổi lên: tài sản thế giới thực (RWA). Có dấu hiệu cho thấy điều này có thể trở thành yếu tố quan trọng kích hoạt chu kỳ cuồng nhiệt tiếp theo.
Gần đây, nhiều nền tảng giao dịch chính đã công bố ra mắt hoặc có kế hoạch ra mắt dịch vụ giao dịch cổ phiếu token hóa. Đồng thời, một số nền tảng đầu tư bắt đầu cung cấp những token đại diện cho vốn tư nhân. Những xu hướng này cho thấy RWA đang trở thành tâm điểm mới của thị trường.
Từ góc độ phân tích kỹ thuật, tổng giá trị thị trường RWA đã từng điều chỉnh 86%, sau đó tăng vọt 4500%. Hiện tại, mức độ điều chỉnh đã đạt -93%, giá đang vượt qua giai đoạn này, cho thấy có khả năng tăng thêm 300%, đạt tiềm năng giá trị thị trường 1 triệu tỷ đô la. Nếu như meme coin là đỉnh cao đầu cơ của chu kỳ trước, thì RWA có thể chính là tín hiệu chốt lời của chu kỳ này.
Kết luận
Sự biến động theo chu kỳ của thị trường tiền điện tử chủ yếu bị ảnh hưởng bởi dòng vốn từ các dự án có vốn hóa lớn sang các dự án có vốn hóa nhỏ. Mặc dù không thể dự đoán chính xác đỉnh và đáy của thị trường, nhưng việc hiểu cấu trúc của chu kỳ thị trường tăng giúp các nhà đầu tư tìm ra thời điểm tốt hơn để vào và ra khỏi thị trường mã hóa. Theo dõi dòng vốn, nhận diện xu hướng thị trường và dấu hiệu của sự cuồng nhiệt thái quá, và luôn giữ một kế hoạch chốt lời rõ ràng, tất cả đều là chìa khóa để thành công trong thị trường mã hóa đầy biến động.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
14 thích
Phần thưởng
14
5
Chia sẻ
Bình luận
0/400
DeFiCaffeinator
· 11giờ trước
Đều đang nghiên cứu bốn giai đoạn Người dự đoán trung bình đã mệt mỏi
Xem bản gốcTrả lời0
MemecoinTrader
· 11giờ trước
alpha đã xác nhận... chỉ số dòng tiền hiển thị mẫu chuỗi thanh khoản cổ điển rn
Xem bản gốcTrả lời0
PermabullPete
· 11giờ trước
Không tin đồn không truyền đồn, thị trường tăng mới chỉ bắt đầu.
Xem bản gốcTrả lời0
CryptoCross-TalkClub
· 11giờ trước
thế giới tiền điện tử chơi được ba năm, từ đồ ngốc nuôi đồ ngốc
Phân tích bốn giai đoạn thị trường tăng mã hóa: Từ Bitcoin đến dòng tiền RWA
Phân tích chu kỳ thị trường tiền điện tử: Thị trường tăng này sẽ đi về đâu?
Thị trường tiền điện tử đang bước vào một giai đoạn phát triển mạnh mẽ. Giá Bitcoin tăng lên đã thúc đẩy toàn bộ thị trường. Tuy nhiên, một câu hỏi mà các nhà đầu tư thường quan tâm là: Khi nào là điểm kết thúc của thị trường tăng, và khi nào nên khóa lợi nhuận? Phân tích chu kỳ thị trường và tính thanh khoản có thể cung cấp cho chúng ta một số cái nhìn.
Sự biến động theo chu kỳ của thị trường tài chính là một hiện tượng phổ biến, lĩnh vực tiền điện tử cũng không phải là ngoại lệ. Những chu kỳ này phản ánh sự chuyển động của dòng vốn giữa các loại tài sản khác nhau, cũng như sự thay đổi hành vi của nhà đầu tư theo thời gian.
Bốn giai đoạn của chu kỳ thị trường tăng tiền điện tử
Giai đoạn 1: Dòng vốn từ tiền pháp định vào Bitcoin
Mỗi đợt thị trường tăng thường bắt đầu bằng việc các nguồn vốn mới vào thị trường tiền điện tử thông qua Bitcoin. Các nhà đầu tư tổ chức, quỹ đầu cơ và các nhà đầu tư cá nhân thận trọng coi Bitcoin là con đường an toàn và đáng tin cậy nhất để tham gia vào lĩnh vực mã hóa. Là tài sản mã hóa nổi tiếng và có tính thanh khoản cao nhất, Bitcoin trở thành lựa chọn hàng đầu cho cả những người mới và các quỹ lớn. Sự đổ vào này đã đẩy giá Bitcoin lên cao, thiết lập xu hướng cho toàn bộ thị trường.
Giai đoạn thứ hai: Vốn chuyển từ Bitcoin sang các đồng altcoin lớn
Khi thị trường tăng của Bitcoin khởi động, các nhà đầu tư (bao gồm cả các quỹ đầu cơ lớn và doanh nghiệp) bắt đầu chuyển sự chú ý sang các đồng tiền lớn như ETH, SOL, BNB để tìm kiếm lợi nhuận cao hơn. Định vị thị trường của Bitcoin bắt đầu giảm, đánh dấu sự khởi đầu của mùa altcoin toàn diện. Ví dụ, trong mùa thị trường tăng năm 2021, sau khi Bitcoin đạt đỉnh vào tháng 3, tổng vốn hóa thị trường của các đồng altcoin đã tăng 95% trong hai tháng tiếp theo, đạt đỉnh vào tháng 5.
Giai đoạn ba: Dòng tiền chảy vào các đồng token có vốn hóa vừa và đang được quan tâm.
Với sự gia tăng niềm tin và nhiệt huyết của thị trường, sự chú ý của các nhà đầu tư đã chuyển sang các đồng tiền có quy mô nhỏ hơn, tính thanh khoản thấp hơn nhưng được coi là có tiềm năng cao. Các nhà đầu tư đang đầu cơ vào các dự án có vốn hóa trung bình, kỳ vọng đạt được lợi nhuận gấp 10 lần hoặc thậm chí 100 lần. Thị trường dao động mạnh, cảm xúc tham lam và hoảng loạn cùng tồn tại. Mặc dù một số đồng tiền đã đạt được lợi nhuận khổng lồ, nhưng cũng có một số đồng tiền nhanh chóng biến mất.
Giai đoạn thứ tư: Cuộc vui của đồng tiền meme
Khi lý trí nhường chỗ cho sự cuồng nhiệt, những đồng tiền meme như DOGE, SHIB và PEPE trở thành tâm điểm của thị trường. Những đồng tiền này thiếu yếu tố cơ bản thực sự, giá của chúng hoàn toàn được điều khiển bởi cảm xúc, sự ủng hộ của người nổi tiếng và độ nóng trên mạng xã hội. Sự gia tăng hoạt động của đồng tiền meme thường báo hiệu rằng sự cuồng nhiệt của thị trường đã đạt đến đỉnh điểm, cho thấy chu kỳ đã gần kết thúc, và rủi ro của thị trường tiền điện tử đã đạt đến mức cực cao.
Theo dữ liệu của vòng chu kỳ trước, đỉnh giá trị vốn hóa thị trường của đồng tiền meme thường đánh dấu một bước ngoặt của toàn bộ thị trường tiền điện tử. Vào tháng 10 năm 2021, tổng giá trị vốn hóa thị trường của đồng tiền meme bắt đầu giảm, và vào đầu tháng 11, Bitcoin đạt mức cao nhất cuối cùng rồi ngay lập tức bắt đầu giảm.
Đồng tiền meme tại sao lại dự đoán sự kết thúc của chu kỳ thị trường tăng
Coin meme đánh dấu giai đoạn cuối cùng của thị trường tăng mã hóa, vì chúng phản ánh sự chuyển biến trong hành vi đầu tư từ lý trí sang cuồng nhiệt. Vào thời điểm này, bất kỳ yếu tố cơ bản nào cũng nhường chỗ cho cảm xúc thuần túy (chủ yếu là lòng tham). Những mã thông báo meme thường thiếu tính ứng dụng thực tế bắt đầu thống trị khối lượng giao dịch, chỉ đơn giản vì chúng nổi tiếng trên mạng xã hội hoặc được cộng đồng yêu thích.
Từ lịch sử来看, mô hình này luôn lặp lại trong mỗi đợt tăng giá lớn. Năm 2017 là thời kỳ của những dự án ICO chất lượng thấp thiếu sản phẩm thực tế. Vào nửa cuối năm 2021, SHIB đã tăng vọt 1200% trong đợt tăng giá thứ hai của thị trường tiền điện tử và bắt đầu giảm vào cuối tháng 10. Điều này đã xảy ra trước đợt giảm giá của Bitcoin vào đầu tháng 11 hai tuần, cung cấp cho các nhà đầu tư một tín hiệu cảnh báo quý giá.
Mỗi khi một cơn sốt mã hóa mới nổi lên, đều đi kèm với sự tham gia quá mức của các nhà đầu tư nhỏ lẻ, sự sụt giảm nghiêm trọng vị thế thống trị của Bitcoin, cuối cùng dẫn đến việc giá cả toàn thị trường sụt giảm mạnh. Các "đồng xu meme" trong các cơn sốt mã hóa trước đây đã thu hút được dòng tiền mới nhất, những nguồn vốn này thường đến từ các nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm, những người đang tìm kiếm lợi nhuận nhanh chóng, điều này cho thấy thị trường đã quá nóng.
Phân tích tình hình thị trường hiện tại
Từ góc độ vốn hóa thị trường tiền điện tử, chúng ta có thể quan sát thấy sự bứt phá khỏi mô hình cốc tay cầm, sau đó thành công bứt phá khỏi mô hình đầu vai. Cả hai đều là mô hình tăng giá, với mục tiêu ở mức 4,15 nghìn tỷ USD. Điều này có nghĩa là thị trường tiền điện tử còn khoảng 15% không gian tăng trưởng tiềm năng. Tình hình của các đồng altcoin (không bao gồm Bitcoin) cũng tương tự. Giá bứt phá khỏi mô hình cốc tay cầm, mục tiêu vốn hóa thị trường đạt 1,8 nghìn tỷ USD, có thể có không gian tăng trưởng 37%.
Về vốn hóa thị trường của meme coin, chúng ta có thể quan sát thấy một chu kỳ điều chỉnh và tăng trưởng xuất hiện mỗi bốn năm. Giá thường sẽ điều chỉnh hơn 80%, sau đó sẽ tăng vài nghìn phần trăm. Hiện tại, vốn hóa thị trường đang thoát khỏi giai đoạn điều chỉnh, do đó có thể mong đợi sự tăng trưởng tiếp theo cho đến khi đạt 1 nghìn tỷ đô la, gần đạt đến rìa của chu kỳ cuồng nhiệt. Điều này là một tín hiệu tích cực cho thị trường tiền điện tử hiện tại, đồng thời cũng nhắc nhở các nhà đầu tư có thể cần cân nhắc việc khóa lợi nhuận kịp thời.
Tuy nhiên, trong thị trường tăng này, meme coin có thể không còn là nhân vật chính dẫn dắt cơn sốt đầu cơ. Chúng đã định nghĩa đỉnh cao của thị trường tăng trước đó, nhưng lịch sử không phải lúc nào cũng lặp lại một cách đơn giản. Trong chu kỳ hiện tại, chúng ta có thể thấy một câu chuyện mới nổi lên: tài sản thế giới thực (RWA). Có dấu hiệu cho thấy điều này có thể trở thành yếu tố quan trọng kích hoạt chu kỳ cuồng nhiệt tiếp theo.
Gần đây, nhiều nền tảng giao dịch chính đã công bố ra mắt hoặc có kế hoạch ra mắt dịch vụ giao dịch cổ phiếu token hóa. Đồng thời, một số nền tảng đầu tư bắt đầu cung cấp những token đại diện cho vốn tư nhân. Những xu hướng này cho thấy RWA đang trở thành tâm điểm mới của thị trường.
Từ góc độ phân tích kỹ thuật, tổng giá trị thị trường RWA đã từng điều chỉnh 86%, sau đó tăng vọt 4500%. Hiện tại, mức độ điều chỉnh đã đạt -93%, giá đang vượt qua giai đoạn này, cho thấy có khả năng tăng thêm 300%, đạt tiềm năng giá trị thị trường 1 triệu tỷ đô la. Nếu như meme coin là đỉnh cao đầu cơ của chu kỳ trước, thì RWA có thể chính là tín hiệu chốt lời của chu kỳ này.
Kết luận
Sự biến động theo chu kỳ của thị trường tiền điện tử chủ yếu bị ảnh hưởng bởi dòng vốn từ các dự án có vốn hóa lớn sang các dự án có vốn hóa nhỏ. Mặc dù không thể dự đoán chính xác đỉnh và đáy của thị trường, nhưng việc hiểu cấu trúc của chu kỳ thị trường tăng giúp các nhà đầu tư tìm ra thời điểm tốt hơn để vào và ra khỏi thị trường mã hóa. Theo dõi dòng vốn, nhận diện xu hướng thị trường và dấu hiệu của sự cuồng nhiệt thái quá, và luôn giữ một kế hoạch chốt lời rõ ràng, tất cả đều là chìa khóa để thành công trong thị trường mã hóa đầy biến động.