Avant-propos

Le financement de la chaîne d'approvisionnement joue un rôle essentiel dans l'environnement des entreprises modernes. Avec la croissance rapide du commerce mondial et l'expansion continue des multinationales, le financement de la chaîne d'approvisionnement est devenu un facteur clé pour assurer le bon fonctionnement des entreprises. Elle implique de multiples aspects, tels que les flux de fonds, le financement du commerce et la gestion des risques, en apportant un soutien accru aux différents participants et en favorisant l'efficacité des opérations de la chaîne d'approvisionnement.

Les opérations commerciales traditionnelles sont souvent confrontées à des problèmes tels que le manque de fonds, les retards de paiement et l'exposition au risque à différents stades de la chaîne d'approvisionnement. Ces problèmes peuvent entraver le bon fonctionnement de l'ensemble de la chaîne d'approvisionnement et avoir des effets néfastes sur la production et les activités de l'entreprise. Le financement de la chaîne d'approvisionnement offre un soutien financier efficace et des mécanismes de gestion des risques, permettant une meilleure collaboration entre les différentes entreprises et la réalisation d'avantages économiques communs.

Dans ce cours, nous présenterons les fondamentaux du financement de la chaîne d'approvisionnement et explorerons les applications de la technologie blockchain. Nous verrons comment l'innovation de la finance décentralisée s'étend au domaine du financement de la chaîne d'approvisionnement, en tirant parti de ses avantages dans des domaines tels que l'évaluation du crédit des entreprises, le financement et les solutions de paiement, afin d'améliorer la transparence et la traçabilité des flux de fonds et de la gestion des risques, créant ainsi un écosystème robuste de la chaîne d'approvisionnement.

Introduction au financement de la chaîne d'approvisionnement

Le financement de la chaîne d'approvisionnement est un service et une solution financiers conçus pour réduire les coûts de financement et améliorer l'efficacité commerciale des acheteurs et des vendeurs pendant les transactions, dans le but de faciliter les flux de fonds, le financement du commerce et la gestion des risques dans la chaîne d'approvisionnement.

Du début à la fin, le financement de la chaîne d'approvisionnement fonctionne en automatisant les transactions et en suivant les processus d'approbation et de règlement des factures. Selon ce modèle, les acheteurs acceptent la facture d'un fournisseur pour obtenir un financement auprès d'une banque ou d'un bailleur de fonds extérieur.

En fournissant des crédits à court terme qui optimisent le fonds de roulement et fournissent des liquidités aux deux parties, le financement de la chaîne d'approvisionnement offre des avantages uniques à tous les participants. Les fournisseurs peuvent être payés plus rapidement, tandis que les acheteurs disposent de plus de temps pour régler leurs dettes. Les deux parties peuvent utiliser les liquidités disponibles pour d'autres projets afin d'assurer le bon fonctionnement de leurs activités respectives.

En substance, le concept de base du financement de la chaîne d'approvisionnement consiste à faire en sorte que des institutions financières indépendantes (telles que des banques) apportent un soutien financier aux différents participants de la chaîne d'approvisionnement, facilitant ainsi une exécution plus harmonieuse des activités entre les entreprises en amont et en aval.

Cela permet aux fournisseurs d'être payés tôt et aux acheteurs de payer plus tard. Dans ce processus, les institutions financières (telles que les banques) comblent les lacunes dans l'approvisionnement en fonds, améliorant ainsi la réactivité et l'efficacité de la chaîne d'approvisionnement.

Source : https://ctmfile.com/story/does-supply-chain-finance-work-for-international-supply-chains

Principaux défis

L'émergence du financement de la chaîne d'approvisionnement est motivée par les défis auxquels les entreprises sont confrontées en matière de flux de fonds et de gestion des risques liés aux fonds. Les entreprises sont confrontées à divers problèmes au cours de leurs activités :

1. Pression sur les flux de fonds
   Les entreprises de chaque maillon de la chaîne d'approvisionnement ont besoin de fonds circulants. Par exemple, les fournisseurs de matières premières ont besoin de fonds pour acheter des matériaux, les fabricants ont besoin de fonds pour payer les fournisseurs et les employés, les détaillants ont besoin de fonds pour acheter des stocks et les clients finaux ont besoin de fonds pour payer les produits ou les services. Toutefois, les liquidités peuvent être soumises à des retards et à des incertitudes en raison de divers facteurs tels que la situation de l'industrie, des événements inattendus et des politiques nationales, ce qui entraîne des pénuries de liquidités parmi les participants à la chaîne d'approvisionnement.
2. Risques et incertitudes
   Les différents maillons de la chaîne d'approvisionnement peuvent être confrontés à des risques et des incertitudes, tels que des retards de livraison, des marchandises endommagées, des faillites de fournisseurs, etc. Ces risques peuvent entraîner des pertes et des interruptions de fonds pour les entreprises.
3. Paiements différés
   Pour gérer leur trésorerie et atténuer les risques opérationnels, les entreprises peuvent retarder les paiements aux fournisseurs de la chaîne d'approvisionnement. Toutefois, cela peut créer une pression financière sur les fournisseurs, en particulier pour les petites et moyennes entreprises (PME) qui peuvent ne pas être en mesure de supporter des montants impayés importants.
4. Difficultés de financement
   Les entreprises peuvent avoir besoin de fonds supplémentaires pour soutenir les activités de leur chaîne d'approvisionnement, telles que l'achat de stocks ou l'augmentation de la capacité de production. Toutefois, les méthodes de financement traditionnelles peuvent être coûteuses et difficiles à obtenir, en particulier pour les PME.

En règle générale, la chaîne d'approvisionnement d'un produit spécifique commence par l'achat de matières premières, passe par des processus de fabrication intermédiaires pour produire le produit final, puis atteint les consommateurs par le biais d'un réseau de vente, reliant les fournisseurs, les fabricants, les distributeurs, les détaillants et, enfin, les clients finaux en un ensemble intégré.

Dans une telle chaîne d'approvisionnement, les grandes entreprises compétitives, du fait de leur position dominante, imposent souvent des exigences strictes à leurs partenaires en amont et en aval en matière de livraison, de prix et de conditions de paiement, ce qui exerce une pression considérable sur ces entreprises.

Comme la plupart des entreprises partenaires en amont et en aval sont des petites et moyennes entreprises, il leur est difficile d'obtenir un soutien financier de la part des banques, ce qui entraîne une situation financière déséquilibrée et tendue dans l'ensemble de la chaîne d'approvisionnement.

Solutions

Pour remédier aux difficultés rencontrées par les petites et moyennes entreprises de la chaîne d'approvisionnement pour financer leurs achats, le financement de la chaîne d'approvisionnement cherche à identifier les entreprises clés les plus importantes de la chaîne d'approvisionnement et à intégrer la logistique, le flux d'informations et le flux de fonds sur la base des caractéristiques de l'industrie. Elle fournit des services financiers complets aux entreprises principales et à leurs partenaires en amont et en aval.
Les institutions financières, telles que les banques, injectent des fonds dans des entreprises relativement vulnérables en amont et en aval, résolvant ainsi leurs difficultés de financement et le déséquilibre de la chaîne d'approvisionnement. Simultanément, ils intègrent le système de crédit bancaire dans les activités d'achat et de vente entre les entreprises en amont et en aval. Pour ce faire, il faut augmenter le crédit commercial de ces entreprises par le biais de garanties et d'engagements de la part des entreprises principales. Il encourage l'établissement de relations de coopération à long terme entre les PME et les grandes entreprises et renforce la compétitivité de la chaîne d'approvisionnement.

Affacturage et affacturage inversé

Dans le domaine du financement de la chaîne d'approvisionnement, deux concepts communs méritent une attention particulière : l'affacturage et l'affacturage inversé.

1. Affacturage
   L'affacturage est la pratique la plus courante en matière de financement de la chaîne d'approvisionnement. Un fournisseur vend ses créances à une institution financière spécialisée, appelée société d'affacturage. La société d'affacturage paie immédiatement le fournisseur, généralement à hauteur d'un certain pourcentage (généralement 80 à 90 %) du montant des créances, et se charge de recouvrer les paiements auprès de l'entreprise principale.
   L'affacturage aide les fournisseurs à résoudre leurs problèmes de trésorerie et à améliorer la rotation des fonds. Dans le même temps, la société d'affacturage gère et recouvre les créances, allégeant ainsi la charge de l'entreprise principale. L'affacturage peut offrir aux fournisseurs une certaine protection contre les risques, car la société d'affacturage assume le risque de crédit des créances.
2. Affacturage inversé
   L'affacturage inversé est une autre approche pour résoudre les contraintes de financement au sein de la chaîne d'approvisionnement. Lorsqu'un fournisseur vend des marchandises ou fournit des services à une entreprise principale, il peut vendre ses créances à une institution financière sur la base de l'autorisation de l'entreprise principale. L'institution financière paie les créances du fournisseur à l'avance et est ensuite remboursée par l'entreprise principale à l'échéance.

Ce paradigme permet au fournisseur de recevoir plus tôt les paiements de ses créances, ce qui allège sa pression financière. Dans le même temps, l'entreprise principale peut allonger le délai de paiement, ce qui accroît la flexibilité des flux de trésorerie. L'affacturage inversé offre également des possibilités de financement aux fournisseurs sur la base de la cote de crédit de l'entreprise principale, ce qui leur permet d'accéder à des conditions de financement plus favorables.

Par exemple, l'acheteur A passe une commande auprès du fournisseur B pour l'achat de marchandises. En règle générale, le fournisseur B expédie les marchandises à l'acheteur A et lui soumet une facture basée sur ses conditions de paiement, par exemple T/T 30, ce qui donne à l'acheteur A 30 jours pour effectuer le paiement après réception des marchandises.

Toutefois, si le fournisseur B souhaite recevoir des fonds plus rapidement (ou si l'acheteur A n'a pas de liquidités disponibles et préfère les conserver à des fins opérationnelles, entre autres), il peut recourir au financement de la chaîne d'approvisionnement, une solution dans laquelle un tiers C (le bailleur de fonds ou le prêteur) paie immédiatement la facture pour le compte de l'acheteur A et prolonge le délai de paiement que l'acheteur doit rembourser, éventuellement jusqu'à 60 jours.

Il en résulte une situation gagnant-gagnant : l'acheteur A peut retarder le paiement effectif de la facture sans nuire à la relation avec le fournisseur B, ce qui permet d'augmenter la trésorerie, tandis que le fournisseur B peut recevoir le montant de la facture impayée dans un délai plus court.

Au cours de la récente pandémie de COVID-19, cette flexibilité de la réception anticipée des fonds et des paiements différés a apporté un soutien important à de nombreux fournisseurs et acheteurs. De nombreux acheteurs et fournisseurs ont dû chercher à ajuster les conditions de paiement et à obtenir le soutien des institutions financières pour éviter les perturbations de la chaîne d'approvisionnement causées par les pressions sur les liquidités.

Avantages et inconvénients

Avantage

1. Le financement de la chaîne d'approvisionnement permet de préserver les intérêts mutuels des acheteurs et des vendeurs et d'étendre les limites de crédit, ce qui permet aux fournisseurs et aux acheteurs de disposer de plus de fonds.
2. L'injection de liquidités facilite les opérations entre les différents maillons de la chaîne d'approvisionnement et renforce la coopération entre les entreprises, ce qui est propice au développement à long terme de la chaîne d'approvisionnement.
3. En étendant les critères de financement à l'ensemble de la chaîne d'approvisionnement au lieu de se concentrer uniquement sur les entreprises individuelles, même les PME peuvent hériter de la solvabilité de la chaîne d'approvisionnement, en accédant à des possibilités de financement plus diversifiées sans être limitées par leurs propres cotes de crédit et conditions financières.
4. Le financement de la chaîne d'approvisionnement répartit les risques sur l'ensemble du réseau de la chaîne d'approvisionnement, ce qui amène les institutions financières à proposer des prêts à des taux d'intérêt plus bas, améliorant ainsi l'efficacité du financement pour les entreprises et réduisant les coûts d'investissement.

   Inconvénients

5. Le financement de la chaîne d'approvisionnement repose sur des participants honnêtes qui opèrent de manière durable. Lorsque les fournisseurs de financement sont des entités financières autres que des banques, le risque d'abus de confiance est plus élevé, par exemple en cas de retard de paiement au vendeur ou de non-respect des obligations contractuelles.
6. Le financement de la chaîne d'approvisionnement peut être utilisé pour des opérations illégales de blanchiment d'argent, ce qui implique une déconnexion entre la logistique et les flux de fonds. Les acheteurs ou les vendeurs peuvent profiter du décalage entre les paiements pour se livrer à des transactions illégales ou à des délits financiers, ce qui rend les risques inhérents relativement élevés.
7. Il ne peut être utilisé que pour financer des produits finis ayant une valeur marchande immédiate. D'autres objets tels que les stocks, les travaux en cours (TEC) et les matières premières manquent de liquidité car ils ne peuvent être vendus immédiatement et ne peuvent gagner la confiance des financiers pour fournir des services financiers.
8. Il nécessite des niveaux élevés d'intégration des systèmes et des exigences technologiques, ce qui implique la coopération, le partage d'informations et la validation des transactions entre les différents participants de la chaîne d'approvisionnement afin de faciliter les flux de fonds. Des investissements et des efforts supplémentaires en matière de technologie sont nécessaires, et il faut souvent du temps pour cultiver des relations de coopération fiables.
9. L'évaluation du risque et de la solvabilité est un défi car elle s'étend de la cote de crédit et de la situation financière d'une seule entreprise à l'ensemble de la chaîne d'approvisionnement. La complexité augmente de façon exponentielle, impliquant une collecte et une analyse approfondies des données au sein de la chaîne d'approvisionnement, en particulier lorsque les informations sont insuffisantes ou que les dossiers de crédit des participants sont incomplets.

Application de la blockchain dans le financement de la chaîne d'approvisionnement

Comptabilité

La technologie Blockchain peut apporter de nombreux avantages à la comptabilité de la finance de la chaîne d'approvisionnement. Il permet la transparence et la traçabilité des transactions de la chaîne d'approvisionnement, garantissant l'exactitude et la fiabilité des données comptables. Les caractéristiques de sécurité et d'inviolabilité de la blockchain réduisent également le risque de fraude et d'erreurs humaines. Grâce à l'enregistrement automatisé en temps réel sur le réseau blockchain, l'efficacité et l'immédiateté de l'enregistrement des données peuvent être améliorées, et tous les participants à la chaîne d'approvisionnement peuvent partager les informations, ce qui facilite une gestion comptable et financière plus efficace et même dynamique. En plus d'améliorer le processus comptable du financement de la chaîne d'approvisionnement, il permet également de gagner du temps.

Paiement

La technologie Blockchain peut être utilisée pour des paiements rapides et instantanés, éliminant ainsi la nécessité des processus de compensation et de règlement de plusieurs intermédiaires et banques. Il n'est pas soumis aux limitations des jours non ouvrables, ce qui permet de gagner du temps. Le réseau de flux de trésorerie peer-to-peer supprime les institutions intermédiaires inutiles et transfère directement les fonds du payeur au bénéficiaire, réduisant ainsi efficacement les coûts de paiement. En outre, la décentralisation et le cryptage de la blockchain garantissent la sécurité et la fiabilité des transactions de paiement, en éliminant le risque de défaillance d'un point unique et de falsification par des institutions centralisées. Dans le contexte du commerce transfrontalier, la technologie blockchain fournit également des solutions de paiement international pratiques, surmontant des problèmes tels que les fuseaux horaires, les conversions de devises et les réglementations transfrontalières, rationalisant considérablement le processus des paiements transfrontaliers afin d'améliorer l'efficacité et la commodité des paiements.

Financement

L'application de la finance décentralisée (DeFi) offre de nombreuses idées intéressantes en matière de financement. Par exemple, les entreprises peuvent obtenir une collecte de fonds plus souple et un financement décentralisé en émettant des jetons numérisés, tels que des jetons de sécurité, des jetons de gouvernance, des actifs productifs et des actifs réels, afin d'attirer davantage de bailleurs de fonds potentiels.

Les protocoles de prêts hypothécaires ouvrent d'autres possibilités. Les entreprises peuvent utiliser des actifs tokenisés comme garantie pour des prêts ou frapper des stablecoins, ce qui préserve les actifs tout en libérant des liquidités. Cela réduit considérablement le seuil d'obtention des fonds.

La fonctionnalité des contrats intelligents permet l'automatisation des conditions de financement et des paiements et l'exécution des entreprises sur le réseau de la blockchain, ce qui peut réduire la possibilité d'erreurs humaines et de litiges et améliorer efficacement l'efficacité et la sécurité des processus de financement.

Contrôle des risques et évaluation du crédit

Le contrôle traditionnel des risques et l'évaluation du crédit pour les entreprises reposent généralement sur des facteurs tels que les conditions financières, les antécédents de crédit, l'environnement industriel, l'équipe de direction, le modèle d'entreprise, les perspectives de marché, etc. Avec le développement du Web3, du métavers, des DAO, des micro-entreprises et des studios, les mécanismes de contrôle des risques et d'évaluation du crédit basés sur les jetons non fongibles (NFT), l'identité décentralisée (DID) et les jetons liés à l'âme (SBT) peuvent apporter un cadre plus flexible au financement de la chaîne d'approvisionnement.

Par exemple, chaque entité du réseau de la chaîne d'approvisionnement dispose d'un portefeuille sur la chaîne et acquiert une confiance de base sur la base de preuves de travail liées à ses activités économiques (par exemple, achats, fabrication, distribution, services, etc.) Un système de réputation est établi grâce aux évaluations des entreprises en amont et en aval et des consommateurs finaux, ce qui permet de suivre de manière dynamique les comportements et les engagements des participants. Les entreprises malveillantes qui se livrent à des activités frauduleuses seront sanctionnées, tandis que les participants positifs bénéficieront de la confiance et seront récompensés.

L'extension du concept de finance sociale (SocialFi) de l'individu au domaine de l'entreprise peut permettre à la chaîne d'approvisionnement de passer d'un commerce bilatéral à sens unique à un commerce triangulaire et multipartite, évoluant ainsi vers un réseau interconnecté à l'échelle mondiale. En tirant parti de la puissance de la technologie blockchain, il devient possible d'intégrer et de décentraliser complètement la logistique, le flux d'informations, le flux de fonds et le flux d'affaires, ce qui permet à toute personne ou entité capable de participer à n'importe quelle activité au sein de la chaîne d'approvisionnement ou d'assumer plusieurs rôles simultanément.

L'agriculture de rendement

L'agriculture de rendement dans la finance décentralisée (DeFi) est comme un ensemble de briques de Lego, débloquant un potentiel de profit sans précédent pour le financement de la chaîne d'approvisionnement. Le financement de la dette, le financement des matières premières et les garanties de crédit peuvent tous être tokenisés et échangés sur des bourses décentralisées, ce qui permet aux entreprises de choisir de devenir des fournisseurs de liquidités et d'obtenir des rendements en fonction de leur gestion des stocks et de leur planification financière.

Avec l'essor des marchés émergents de biens et de services, de nombreuses chaînes d'approvisionnement sont confrontées à des environnements industriels de plus en plus complexes et risqués, ce qui se traduit par un nombre croissant de transactions effectuées par le biais de ventes à crédit. Le développement des produits dérivés DeFi peut s'affranchir des limites de la finance traditionnelle et des diverses réglementations nationales, en offrant des outils innovants pour améliorer activement l'utilisation des fonds, des capacités de production et des stocks au sein des chaînes d'approvisionnement. À tous les stades, les participants peuvent agir en tant qu'institutions financières, fournir des liquidités à d'autres entreprises, obtenir des récompenses et accélérer le flux global de la chaîne d'approvisionnement, générant ainsi une plus grande valeur ajoutée.

Défis technologiques, organisationnels et réglementaires

Intégration numérique

Bien que la technologie blockchain présente des avantages évidents, son développement et son application sont encore confrontés à de nombreux défis, ce qui rend les applications de financement de la chaîne d'approvisionnement susmentionnées difficiles à réaliser. Le développement et le déploiement de nouveaux systèmes peuvent prendre du temps et nécessiter des ressources importantes. L'intégration des blockchains privées, des blockchains de consortium et des blockchains publiques est également un problème, car les systèmes construits par les chaînes d'approvisionnement institutionnelles peuvent être difficiles à adapter à l'environnement de la blockchain.

En outre, la transformation de l'infrastructure de l'entreprise et des processus opérationnels constituerait une entreprise de grande envergure, susceptible de perturber les activités normales de l'entreprise et d'accaparer les ressources d'autres projets. Les cadres supérieurs peuvent hésiter à approuver de tels investissements s'ils ne constatent pas une adoption généralisée de la technologie par d'autres acteurs majeurs du secteur.

Collaboration au sein de l'entreprise

L'efficacité d'un nouveau système repose sur le fait que les autres partenaires de la chaîne d'approvisionnement sont également prêts à utiliser la technologie blockchain et à faire certains compromis concernant la confidentialité de l'entreprise pour parvenir à une collaboration plus efficace. Les institutions peuvent choisir d'utiliser la technologie blockchain pour ne couvrir qu'une partie de leurs processus opérationnels, mais cela limiterait tous les avantages de l'intégration on-chain. Le principe du baril déterminera le potentiel de croissance de la synergie du réseau de la chaîne d'approvisionnement, et toutes les entreprises peuvent ne pas être disposées à adopter la transparence d'un réseau de blockchain, car un seul acteur malveillant peut considérablement saper les efforts des autres participants.

Changements dans la gestion

Une fois qu'un système basé sur la blockchain est déployé, l'entreprise doit promouvoir son adoption auprès des employés. Cela nécessite un investissement important en temps et en argent pour la formation des employés et la refonte des processus d'entreprise. L'entreprise devra également faire face à des changements dans la culture et la structure organisationnelles, notamment en expliquant et en formant à la technologie blockchain, à la manière dont elle améliore les responsabilités professionnelles, à la manière d'utiliser le nouveau système avec les réseaux blockchain, et aux plans pour les applications technologiques et les formations ultérieures. Cette démarche peut se heurter à une résistance interne considérable et nécessiter le consensus et la coopération de multiples parties prenantes, l'établissement d'un consensus inter-organisationnel étant une tâche extrêmement difficile.

Contraintes réglementaires

En raison des restrictions et des incertitudes des réglementations dans les différents pays, il n'y a pratiquement pas d'application pratique de la blockchain dans le financement de la chaîne d'approvisionnement. Les différences réglementaires concernant la blockchain et les applications connexes entre les pays poseront des défis importants dans les scénarios de commerce transfrontalier.

Les autorités réglementaires sont bien conscientes que le financement de la logistique asynchrone, des flux de fonds et du commerce avant livraison nécessite une prudence accrue, car il pourrait devenir un terrain propice aux délits financiers tels que le blanchiment d'argent basé sur le commerce. Cela pourrait conduire les participants en amont et en aval de la chaîne d'approvisionnement à dissimuler des flux d'argent illégaux par le biais de transactions interentreprises frauduleuses. En règle générale, la plupart des agences de régulation disposent de lignes directrices bien définies pour les inspections approfondies des banques de financement du commerce afin d'éviter les failles. Toutefois, la mise en œuvre de mesures de lutte contre le blanchiment d'argent dans les transactions décentralisées sur la chaîne reste un problème difficile.

De nombreux pays et régions n'ont pas suivi le développement opportun de la technologie blockchain en termes de réglementation, et cette incertitude empêche les entreprises d'adopter activement la technologie blockchain.

Conclusion

Dans ce cours, nous avons exploré les applications potentielles du financement de la chaîne d'approvisionnement et de la technologie blockchain. Le financement de la chaîne d'approvisionnement, en tant que service et solution financiers importants, offre une aide significative pour réduire les coûts de financement, améliorer l'efficacité des entreprises, promouvoir les flux de fonds, le financement du commerce et la gestion des risques. Toutefois, sa dépendance à l'égard du système financier traditionnel est involontairement devenue un plafond limitant l'expansion des réseaux de chaînes d'approvisionnement.

Selon la loi de Little, la compression du temps de traitement peut réduire les coûts d'inventaire dans la chaîne d'approvisionnement. L'implication sous-jacente est que "l'information, si elle est suffisamment abondante, peut remplacer l'inventaire, la capacité et même le flux de fonds". Le degré de prévisibilité des événements futurs déterminera les coûts opérationnels de la chaîne d'approvisionnement. Un réseau d'information totalement transparent comme la blockchain peut maximiser l'efficacité de la production de la chaîne d'approvisionnement.

Nous avons également exploré des scénarios potentiels pour l'évaluation décentralisée du crédit, le financement, l'agriculture de rendement et les paiements. Bien qu'il semble actuellement impossible de voir des organisations telles qu'une usine d'assemblage d'iPhone décentralisée ou une exploitation agricole et aquacole décentralisée, si les progrès technologiques futurs permettent à quiconque d'avoir de grandes possibilités de production, les consommateurs ne se soucieront pas de savoir si leurs produits ou services proviennent de portefeuilles anonymes sur la chaîne.

Toute personne capable de fabriquer des produits, de fournir des services et disposant d'un financement suffisant sera considérée comme un participant qualifié. La chaîne d'approvisionnement évoluera peut-être vers un réseau d'approvisionnement, utilisant la production et la distribution distribuées pour répondre à l'offre et à la demande globales de la société humaine. Il s'agit d'une vision apparemment presque impossible qui nécessite de relever de nombreux défis en matière de développement, d'intégration, d'éducation, de réglementation et de politiques. Cependant, avec le développement rapide de la technologie et l'utilisation généralisée de l'IA, le monde magique de la fantaisie pourrait peut-être un jour devenir une réalité.

A retenir

1. Le financement de la chaîne d'approvisionnement est un service et une solution financiers qui visent à réduire les coûts de financement, à améliorer l'efficacité des entreprises et à faciliter les flux de fonds, le financement du commerce et la gestion des risques. Il joue un rôle crucial dans l'environnement moderne des entreprises.
2. Dans les opérations commerciales traditionnelles, les différents maillons de la chaîne d'approvisionnement sont souvent confrontés à des défis différents, tels que le manque de fonds, les retards de paiement et l'exposition au risque. Le financement de la chaîne d'approvisionnement fournit un soutien financier efficace et des mécanismes de gestion des risques afin d'obtenir des avantages économiques mutuels pour les parties prenantes.
3. La technologie Blockchain facilite les applications innovantes dans le financement de la chaîne d'approvisionnement, en optimisant les solutions pour l'évaluation du crédit des entreprises, le financement et les paiements, améliorant ainsi l'efficacité des flux de fonds. Il s'appuie sur la transparence et la traçabilité pour améliorer la gestion des risques.
4. Les entreprises sont confrontées à des défis en matière de flux de fonds et de gestion des risques liés aux fonds, qui peuvent inclure des pressions sur les flux de trésorerie, divers risques et incertitudes, des retards de paiement et des difficultés à obtenir un financement au cours de leurs opérations commerciales.
5. Les institutions financières (telles que les banques) jouent un rôle important dans le financement de la chaîne d'approvisionnement en améliorant le crédit commercial des petites et moyennes entreprises par le biais de garanties et d'engagements de base. Ils apportent un soutien financier et une sécurité à tous les participants de la chaîne d'approvisionnement, ce qui permet une mise en œuvre plus aisée de leurs activités.
6. Les pratiques courantes en matière de financement de la chaîne d'approvisionnement comprennent l'affacturage et l'affacturage inversé, dans le cadre desquels les fournisseurs vendent leurs créances à des institutions financières, et les sociétés d'affacturage fournissent un paiement immédiat et s'occupent du recouvrement pour le compte des fournisseurs.
7. Les avantages du financement de la chaîne d'approvisionnement comprennent le maintien d'intérêts communs, la promotion d'opérations commerciales harmonieuses, l'assouplissement des normes de financement et la dispersion des risques de défaillance.
8. Les inconvénients du financement de la chaîne d'approvisionnement sont la dépendance à l'égard de participants honnêtes, le risque d'utilisation abusive comme outil de blanchiment d'argent, les difficultés d'intégration des systèmes et les difficultés liées à l'évaluation des risques et à la notation du crédit.
9. Dans le financement de la chaîne d'approvisionnement, il existe un potentiel d'application de la technologie blockchain dans divers aspects tels que la comptabilité, le paiement, le financement, le contrôle des risques et l'évaluation du crédit, ainsi que l'agriculture de rendement.
10. En raison de facteurs tels que l'intégration numérique, la coopération entre les entreprises, les changements de gestion et les limites réglementaires, la technologie blockchain est encore confrontée à de nombreux défis dans son application au financement de la chaîne d'approvisionnement.