هندسة سجل الطلبات الكامل على السلسلة

يستخدم التبادل اللامركزي (DEX) لـ Hyperliquid هندسة كتاب أوامر موجودة بالكامل على السلسلة الرئيسية، مما يضمن الشفافية والكفاءة في عمليات التداول. لكل أصل يتم تداوله على المنصة كتاب أوامر مخصص خاص به، حيث يتم تطابق الطلبات بناءً على أولوية السعر والوقت. تصميم هذا يعكس وظيفة التبادلات المركزية ولكنه يعمل تمامًا على السلسلة الرئيسية، مما يوفر للمستخدمين فوائد اللامركزية دون التأثير على الأداء.

يتكامل دفتر الطلبات على السلسلة مع Clearinghouse التابعة لـ Hyperliquid، والتي تتولى فرض متطلبات الهامش وفحوصات المواقف. يضمن هذا التكامل تنفيذ جميع التجارات بالتدابير المالية اللازمة، مما يحافظ على سلامة بيئة التداول. من خلال تسجيل كل عملية على سلسلة الكتل، يقدم Hyperliquid تجربة تداول شفافة وقابلة للتحقق، مما يتيح للمستخدمين مراجعة المعاملات وعمليات تطابق الطلبات بشكل مستقل.

آليات لتداول المستقبلات المستمرة

يدعم Hyperliquid عقود الآجلة المستمرة، مما يتيح للمتداولين التكهن بحركة أسعار مختلف الأصول من دون الحاجة إلى التسوية المادية. تختلف العقود الآجلة المستمرة عن العقود الآجلة التقليدية بأنها لا تحتوي على تاريخ انتهاء، مما يتيح للمتداولين الاحتفاظ بالمراكز إلى أجل غير مسمى، شريطة أن يلتزموا بمتطلبات الهامش.

توظف المنصة آلية سعر التمويل لتثبيت أسعار العقود الدائمة على أسعار الأصول الأساسية. تتضمن هذه الآلية دفعات دورية بين حاملي المراكز الطويلة والقصيرة، وتحفيز سعر العقد على التقارب مع سعر الأصل. عندما يتداول العقد فوق سعر الأصل، يكون سعر التمويل إيجابيًا، ويدفع حاملو المراكز الطويلة حاملي المراكز القصيرة. وعلى العكس، عندما يتداول العقد دون سعر الأصل، يكون سعر التمويل سلبيًا، ويدفع حاملو المراكز القصيرة حاملي المراكز الطويلة. وتساعد هذه النظام على الحفاظ على استقرار الأسعار وتقليل مخاطر الانحرافات الكبيرة عن قيمة الأصل الأساسي.

الأزواج التجارية المدعومة وخيارات الرافعة المالية

يقدم Hyperliquid مجموعة متنوعة من أزواج التداول، تضم العملات المشفرة الرئيسية والعملات البديلة المختلفة. توفر هذه التنوعات للتجار فرص متعددة للمشاركة في أسواق مختلفة استنادًا إلى استراتيجياتهم وتفضيلاتهم. تدعم المنصة كتب الأوامر الفورية والمستمرة المستمرة، مما يتيح للمستخدمين المشاركة في تداول الفوري وتداول العقود الآجلة المستمرة داخل نفس البيئة.

يمكن للمتداولين على هايبرليكويد الاستفادة من الرافعة المالية لتكبير مراكزهم، حيث يوفر المنصة رافعة مالية تصل إلى 50 مرة على بعض أزواج التداول. تتيح هذه الميزة للمتداولين زيادة تعرضهم للسوق دون الحاجة إلى زيادة متناسبة في رأس المال. ومع ذلك، من المهم أن نلاحظ أن الرافعة المالية يمكن أن تعزز الأرباح المحتملة، ولكنها تزيد أيضًا من مخاطر الخسائر الكبيرة. لذلك، يجب على المتداولين أن يتحلى بالحذر واستخدام استراتيجيات إدارة المخاطر عند القيام بالتداول بالرافعة المالية.

ميزات تجربة المستخدم: التداول بنقرة واحدة ، أنواع الأوامر المتقدمة

يولي Hyperliquid أولوية لتجربة المستخدم من خلال دمج ميزات تبسيط عملية التداول. إحدى هذه الميزات هي التداول بنقرة واحدة، مما يسمح للمستخدمين بتنفيذ صفقات دون الحاجة إلى تأكيدات متعددة أو موافقة المحفظة لكل عملية. تقلل هذه الوظيفة من الاحتكاك وتمكّن المتداولين من الاستجابة بسرعة لحركات السوق، وهو ميزة حاسمة في الأسواق القابلة للتقلب.

تدعم المنصة أيضًا مجموعة متنوعة من أنواع الطلبات المتقدمة ، مما يلبي احتياجات كل من المتداولين المبتدئين والمتداولين المتمرسين. وتشمل هذه:

• أوامر الحد: السماح للتجار بتحديد السعر الذي يرغبون في شراء أو بيع الأصول، مما يوفر السيطرة على تنفيذ التجارة.
• أوامر السوق: تمكين التنفيذ الفوري بسعر السوق الحالي، مما يسهل الدخول السريع أو الخروج من المواقف.
• أوامر الربحإغلاق المركز تلقائيًا عندما يتم تحقيق هدف الربح المحدد، لتأمين الأرباح دون تدخل يدوي.
• أوامر وقف الخسارةتشغيل بيع الأصول عندما ينخفض سعرها إلى مستوى محدد مسبقًا ، مما يساعد على التخفيف من الخسائر المحتملة.

من خلال تقديم هذه الأنواع المتقدمة من الطلبات، يمنح Hyperliquid التجار القدرة على تنفيذ استراتيجيات تداول معقدة وإدارة مراكزهم بفعالية.

تجمع البورصة اللامركزية في Hyperliquid بين شفافية وأمان العمليات على السلسلة مع الأداء وتجربة المستخدم المرتبطة تقليديا بالبورصات المركزية. إن بنية دفتر الطلبات الكاملة على السلسلة ، ودعم تداول العقود الآجلة الدائم ، وأزواج التداول المتنوعة مع خيارات الرافعة المالية ، والميزات سهلة الاستخدام مثل التداول بنقرة واحدة وأنواع الأوامر المتقدمة تجعلها منصة شاملة لمجموعة واسعة من المتداولين. من خلال دمج هذه العناصر ، تهدف Hyperliquid إلى توفير بيئة تداول لامركزية لا تتنازل عن الكفاءة أو الوظائف.

الخزائن

في Hyperliquid ، تعد الخزائن مكونات أساسية في سلسة الكتل Hyperliquid Layer 1 (L1) ، مما يتيح للمستخدمين المشاركة في مختلف استراتيجيات التداول وتحقيق الأرباح. تعمل هذه الخزائن بشكل مماثل لتداول النسخة ، مما يسمح للمستخدمين بإيداع الأموال وتكرار الاستراتيجيات المنفذة داخل الخزينة. يتلقى المودعون حصة نسبية من الأرباح التي تولدت ، حيث يتلقى أصحاب الخزائن عادة حصة ربح بنسبة 10٪. ومع ذلك ، فإن الخزائن البروتوكولية مثل Hyperliquidity Provider (HLP) لا تفرض رسوم إضافية أو مشاركة في الأرباح ، مما يجعلها مملوكة بالكامل للمجتمع.

الخزانة المزودة بالسيولة الفائقة (HLP)

خزانة HLP هي خزانة بروتوكولية تشارك في أنشطة السوق والتصفية، وتكسب جزءًا من رسوم التداول. إنها تديمقراطية استراتيجيات محجوزة عادة للكيانات الخاصة على التبادلات الأخرى، مما يتيح للمجتمع توفير السيولة والمشاركة في الأرباح والخسائر. تحتوي خزانة HLP على فترة قفل الودائع لمدة أربعة أيام، مما يعني أن المستخدمين يمكنهم سحب أموالهم بعد أربعة أيام من أحدث إيداع لهم.

كسب عائد سلبي عبر رموز HLP

يمكن للمستخدمين كسب عائد س passiv عن طريق رهن رموز HLP الخاصة بهم. بالإضافة إلى ذلك، تقدم العوائد التجارية على منصات مثل Pendle Finance فرصًا للحصول على مزيد من الأرباح. على سبيل المثال، يسمح Pendle Finance للمستخدمين بتداول عائد المستقبل، مما يوفر مرونة في إدارة وتحسين العائدات من حيازات رموز HLP.

الأداء والمقاييس

اعتبارًا من البيانات الأخيرة، يبلغ إجمالي القيمة المقفلة لـ Hyperliquid (TVL) حوالي 1.706 مليار دولار، مما يعكس نمو المنصة وثقة المجتمع في عروضها. يسهم خزان HLP بشكل كبير في هذا الـ TVL، مما يشير إلى مشاركة نشطة من المستخدمين الذين يسعون للاستفادة من استراتيجيات صنع السوق والتصفية للبروتوكول.

على الرغم من أن الخزائن توفر فرصًا للدخل السلبي، إلا أنه من الضروري فهم المخاطر المرتبطة بها. يعتمد أداء الخزانة على الاستراتيجيات المستخدمة وظروف السوق. يجب على المستخدمين تقييم المخاطر وتاريخ الأداء للخزانة قبل الإيداع. تتوفر إحصاءات مفصلة، بما في ذلك العائد السنوي المئوي (APY) وإجمالي الودائع، في منصة Hyperliquid للمساعدة في اتخاذ القرارات المستنيرة.

يبرز

• ميزات DEX الخاصة بـ Hyperliquid تتضمن كتاب أوامر كامل على السلسلة للتداول شفاف وفعال.
• تدعم المنصة عقود المستقبل الدائمة مع آلية سعر التمويل للحفاظ على استقرار الأسعار.
• يمكن للتجار الوصول إلى مجموعة واسعة من أزواج التداول واستخدام ما يصل إلى رافعة مالية 50 مرة.
• تتميز الميزات السهلة الاستخدام بتداول بنقرة واحدة وأنواع طلبات متقدمة مثل طلبات الحد والتوقف عن الخسارة.
• يتكامل DEX مع بيت تسوية للضمانات المالية والعمليات القابلة للتحقق.